AUD/USD Análisis: Extiende el movimiento en rango a la espera de datos clave y de la reunión del FOMC

• El AUD/USD atrae a algunos compradores el lunes, en medio del optimismo por los nuevos estímulos de China.
• Los riesgos geopolíticos y las expectativas por un retraso en el recorte de tasas de la Fed podrían frenar cualquier movimiento al alza en el par.
• Además, los inversores preferirían esperar a los datos clave de esta semana y a la decisión política del FOMC.

El par AUD/USD inicia la nueva semana con un tono positivao, aunque carece de convicción alcista y permanece confinado en el rango mantenido durante la semana pasada al inicio de la sesión europea del lunes. Las nuevas medidas de estímulo de China para estabilizar el mercado local compensan en gran medida el lastre que ha supuesto para el sentimiento la liquidación del gigante inmobiliario chino Evergrande y prestan cierto soporte al AUD. Dicho esto, una combinación de factores impide a los operadores abrir posiciones alcistas agresivas en torno al par antes de los datos clave de esta semana y el evento de riesgo clave de los bancos centrales.

Los rebeldes hutíes intensificaron sus ataques contra buques en el Mar Rojo. Un ataque con drones contra fuerzas estadounidenses por parte de grupos militantes radicales respaldados por Irán causó la muerte de tres soldados. Se trata de la primera muerte de militares estadounidenses en la región desde que estalló la guerra entre Hamás e Israel el 7 de octubre, y aumenta el riesgo de una nueva escalada de las tensiones geopolíticas en Oriente Próximo. Por otra parte, la disminución de las probabilidades de una política más agresiva de flexibilización por parte de la Reserva Federal (Fed) en 2024 debería limitar cualquier optimismo, lo que debería actuar como viento de cola para el Dólar estadounidense (USD) y limitar la subida del par AUD/USD.

Sin embargo, los alcistas del Dólar se muestran reticentes ante los avances hacia el objetivo de inflación del 2% de la Fed, que alejan la posibilidad de mayores ajsutes. La Oficina de Análisis Económicos de EE.UU. informó el viernes de que el índice de precios del gasto en consumo personal (PCE) se mantuvo estable en el 2.6% anual en diciembre. Por otra parte, el índice de precios PCE subyacente anual -el indicador de inflación preferido por la Fed- se desaceleró hasta el 2.9% desde el 3.2% de noviembre. Otros datos mostraron que los ingresos personales aumentaron un 0.3% y el gasto personal creció un 0.7% en diciembre, lo que apunta a una fuerte demanda por parte de los consumidores estadounidenses.

Estos datos se suman al optimismo del PIB estadounidense del cuarto trimestre y sugieren que la economía sigue en buena forma, lo que debería permitir a la Fed mantener los tipos de interés al alza durante más tiempo. Por lo tanto, el resultado de la reunión de dos días del Comité Federal de Mercado Abierto (FOMC) del miércoles, junto con la declaración de política que lo acompaña, será analizado en busca de pistas sobre el próximo movimiento de política monetaria de la Fed e impulsará la demanda del USD. Mientras tanto, las cifras de las ventas minoristas australianas del martes, seguidas por el informe trimestral del IPC australiano y los datos oficiales del PMI chino del miércoles, podrían dar cierto impulso al par AUD/USD.

Esta semana los inversores también se enfrentarán a la publicación de importantes datos macroeconómicos estadounidenses, empezando por el índice de confianza del consumidor del Conference Board y los datos de ofertas de empleo del JOLTS el martes. A continuación, el miércoles se publicará el informe ADP sobre el empleo en el sector privado, el jueves el PMI manufacturero ISM y el viernes las nóminas no agrícolas (NFP). Estas publicaciones cruciales jugarán un papel clave en influir en la dinámica del precio del USD y determinar el siguiente movimiento direccional para el par AUD/USD.

Perspectiva técnica del AUD/USD

Desde un punto de vista técnico, los alcistas deben esperar a que se produzcan compras más allá de la zona de resistencia de 0.6620, que coincide con el 23.6% de retroceso de Fibonacci de la caída de diciembre-enero, antes de abrir nuevas posiciones. El próximo obstáculo importante se sitúa cerca de la media móvil simple (SMA) de 50 días, en torno a la zona de 0.6650, que si se supera con decisión sugerirá que el par AUD/USD ha formado un fondo a corto plazo. Más arriba, el par podría superar el nivel redondo de 0.6700, o el 50% de Fibonacci, y subir hacia el 61.8% de Fibonacci cerca de la zona de 0.6735-0.6740.

Por otro lado, el límite inferior de un rango  de corto plazo, en torno a la zona de 0.6560-0.6555, debería actuar como soporte inmediato por delante de la región de 0.6525, un mínimo de casi dos meses tocado en enero. Este último coincide con la SMA de 100 días y está seguido de cerca por el nivel psicológico de 0.6500, que si se rompe se considerará un nuevo desencadenante para los bajistas. En ese caso, el par AUD/USD podría volverse vulnerable y acelerar la caída hacia el soporte intermedio de 0.6465, camino del nivel redondo de 0.6400.