AUD/USD Pronóstico: Los bajistas parecen perder el control

Se observa que el par AUD/USD extiende la caída de retroceso de la semana pasada desde su nivel más alto desde octubre de 2024, niveles justo por encima de la marca de 0.6700, y se desplaza a la baja por cuarto día consecutivo el lunes. La trayectoria a la baja arrastra los precios al contado a un mínimo de más de dos semanas durante la primera parte de la sesión europea y está patrocinada por la reciente recuperación del Dólar estadounidense (USD).

De hecho, el Índice del USD (DXY), que rastrea el valor del Dólar frente a una cesta de divisas, extiende la recuperación de la semana pasada desde un mínimo de tres años y medio en medio de una evaluación hawkish de los comentarios del presidente de la Reserva Federal (Fed), Jerome Powell. Hablando en la conferencia de prensa posterior a la reunión el miércoles pasado, Powell dijo que el movimiento de la Fed para reducir las tasas de interés por primera vez desde diciembre fue un recorte de gestión de riesgos. Powell agregó que los riesgos para la inflación están inclinados al alza y que no siente la necesidad de actuar rápidamente sobre las tasas. Esto, a su vez, eleva al USD a un máximo de más de una semana y ejerce presión a la baja sobre el par AUD/USD.

Sin embargo, el banco central de EE.UU. señaló que se seguirán más recortes de tasas de interés para fin de año en medio de señales de un mercado laboral que se está suavizando. Además, los operadores aún creen que las tasas de interés caerán mucho más rápido de lo que la Fed está planeando y ahora apuestan por la posibilidad de que la tasa a corto plazo, actualmente en el rango del 4.00%-4.25%, caiga por debajo del 3% para finales de 2026. Esto, junto con un tono generalmente positivo en torno a los mercados de renta variable, mantiene un límite a cualquier movimiento de apreciación adicional para el Dólar de refugio seguro. Aparte de esto, las probabilidades decrecientes de más recortes de tasas por parte del Banco de la Reserva de Australia (RBA) limitan las pérdidas más profundas para el Aussie.

Mientras tanto, el par AUD/USD reacciona poco a la decisión del Banco Popular de China (PBOC) de mantener sus tasas de interés de referencia sin cambios por cuarto mes consecutivo en septiembre, de acuerdo con las expectativas. Las tasas de préstamo a un año y a cinco años se mantuvieron en 3.00% y 3.50%, respectivamente. Esto refleja un enfoque cauteloso hacia el alivio monetario en medio de la relajación de las tensiones comerciales entre EE.UU. y China, a pesar de las señales de desaceleración. No obstante, el optimismo comercial ayuda a los precios al contado a recuperar algunos pips desde el mínimo diario. No hay publicaciones económicas relevantes programadas para el lunes en EE.UU. Sin embargo, los discursos de miembros influyentes del FOMC podrían impulsar el USD y proporcionar algo de ímpetu a los precios al contado más tarde durante la sesión norteamericana.

Gráfico de 4 horas del AUD/USD

Perspectiva Técnica del AUD/USD

El par AUD/USD ahora parece haber encontrado aceptación por debajo de la marca de 0.6600, o el nivel de retroceso de Fibonacci del 38.2% del reciente movimiento ascendente desde el mínimo mensual de agosto. La mencionada zona coincide con la media móvil simple (SMA) de 100 períodos en el gráfico de 4 horas. Sin embargo, los osciladores en el gráfico diario, aunque han estado perdiendo tracción, se mantienen en territorio positivo y justifican cierta cautela para los operadores bajistas agresivos. No obstante, los precios al contado aún parecen vulnerables a deslizarse más hacia la prueba del nivel de retroceso de Fibonacci del 50%, alrededor de la región de 0.6560. Algo de venta adicional expondría el nivel de retroceso de Fibonacci del 61.8%, alrededor de la zona de 0.6525, antes de que el par finalmente caiga a la marca psicológica de 0.6500.

Por el contrario, la región de 0.6620 podría actuar como una barrera inmediata y limitar cualquier intento de recuperación. Sin embargo, una fortaleza sostenida más allá de dicha barrera podría elevar al par AUD/USD hacia el siguiente obstáculo relevante cerca de la región de 0.6660. El movimiento posterior podría permitir que los precios al contado hagan un nuevo intento de conquistar la marca de 0.6700 y subir más hacia la zona de 0.6730-0.6735 en ruta hacia la marca de 0.6800.