Pronóstico del Precio del AUD/USD: Una mayor debilidad podría llevar a una prueba a 0.6500… e inclusive por debajo

• El AUD/USD perdió más terreno y probó mínimos de cuatro días cerca de 0.6530.
• El Dólar estadounidense avanzó a nuevos máximos ayudado por Trump y los rendimientos de los bonos.
• La Confianza del Consumidor de Australia mejoró en noviembre, dijo Westpac.

La marcha al alza del Dólar estadounidense se mantuvo sin cesar el martes ante un cambio de tendencia, pesando fuertemente en el universo relacionado con el riesgo y empujando al Índice del Dólar (DXY) a nuevos máximos de cuatro meses, justo por encima de la barrera de 106.00.

En contraste, el Dólar australiano (AUD) luchó, cayendo bien por debajo de la marca de 0.6600 y bajando por debajo de su media móvil simple (SMA) de 200 días de 0.6629. Este cambio ha aumentado la posibilidad de nuevas caídas en el corto plazo.

El Aussie también enfrentó vientos en contra por la caída de los precios del cobre y del mineral de hierro en medio del declive generalizado en los precios de las materias primas.

Añadiendo a la presión bajista, se encontraron datos decepcionantes de China durante el fin de semana, que mostraron que los precios al consumidor subieron al ritmo más lento en cuatro meses, señalando crecientes presiones deflacionarias en el lado del productor. Estas cifras han aumentado las preocupaciones sobre la salud económica más amplia de China, poniendo en duda la efectividad de sus últimas medidas de estímulo.

En el frente doméstico, el Banco de la Reserva de Australia (RBA) mantuvo las tasas de interés estables en 4.35% durante su reunión del 5 de noviembre, alineándose con las expectativas del mercado y manteniendo una perspectiva de política neutral. El RBA señaló que la inflación se está moviendo gradualmente hacia su objetivo del 2-3%, pero redujo ligeramente su pronóstico de crecimiento.

Los comentarios equilibrados de la Gobernadora del RBA, Michele Bullock, en la conferencia de prensa posterior sugirieron que los niveles actuales de tasas de interés son apropiados por ahora. Los operadores ahora están observando un posible recorte de tasas en mayo de 2025, lo que podría hacer que el RBA sea uno de los últimos bancos centrales entre las naciones del G10 en considerar una flexibilización.

Los últimos datos de inflación de Australia mostraron una tendencia a la baja, con el Índice de Precios al Consumidor (IPC) de septiembre desacelerándose al 2.1%, y la tasa anual para el tercer trimestre situándose en 2.8%.

Mirando hacia adelante, mientras que los posibles recortes de tasas de la Reserva Federal (Fed) podrían proporcionar un impulso al AUD/USD, las presiones inflacionarias esperadas bajo una administración Trump podrían mantener fuerte al Dólar estadounidense, limitando el alza del par. Mientras tanto, las preocupaciones continuas sobre las perspectivas económicas de China probablemente mantendrán al Aussie bajo escrutinio.

Por último, los especuladores fueron compradores netos del Dólar australiano en la semana previa al 5 de noviembre, según los últimos datos de la CFTC. Sin embargo, esto ocurrió en el contexto de una cuarta caída consecutiva en el interés abierto, lo que sugiere cierta cautela en el mercado.

En el frente de los datos, la Confianza del Consumidor en Australia mejoró a 94.6 en noviembre, según Westpac, mientras que la Confianza Empresarial medida por NAB también sorprendió al alza, subiendo a 5 en octubre.

Gráfico diario del AUD/USD

Perspectiva técnica a corto plazo del AUD/USD

Al alza, el AUD/USD debería enfrentar la primera resistencia alrededor del máximo de noviembre de 0.6687 (7 de noviembre), que se fortalece con la SMA provisional de 100 días. Más arriba, la SMA intermedia de 55 días en 0.6715 aparece antes de alcanzar el máximo de 2024 de 0.6942 (30 de septiembre).

Si los vendedores toman el control, el próximo punto de contención es el mínimo de noviembre de 0.6511 (6 de noviembre), que precede al mínimo de 2024 de 0.6347 (5 de agosto).

El gráfico de cuatro horas revela un rápido retorno a la tendencia negativa. Dicho esto, el soporte inicial viene en 0.6528 secundado por 0.6511. Al alza, el obstáculo inmediato es la SMA de 55 en 0.6590, antes de la SMA de 100 en 0.6606. El RSI cayó a alrededor de 34.