Los tres principales ETFs de pequeña capitalización

Puntos clave

• Las acciones de pequeña capitalización han superado a las de gran capitalización en las últimas semanas.
• Las acciones de pequeña capitalización han sido históricamente fuertes en años de elecciones presidenciales.
• Aquí están los 3 mejores ETFs de pequeña capitalización para invertir ahora.

Las acciones de pequeña capitalización están comenzando a destacar. Aquí están los 3 mejores ETFs para aprovechar su resurgimiento.

Las acciones y ETFs de pequeña capitalización han tenido un resurgimiento en las últimas semanas después de rezagarse frente a las de gran capitalización en los últimos años.

Los analistas esperaban mejores resultados de las acciones de pequeña capitalización al inicio del año, después de un fuerte cuarto trimestre de 2023. Muchos predijeron que el mercado se ampliaría más allá de las grandes capitalizaciones este año y que las pequeñas capitalizaciones superarían en 2024. Pero durante la primera mitad del año, eso no sucedió, ya que las grandes capitalizaciones continuaron dominando.

En lo que va del año, el Russell 2000 ha subido un 9,5%, mientras que el S&P 500 ha subido un 16,6%. Pero recientemente, el Russell 2000 ha superado, subiendo un 6% la semana pasada y otro 3,4% esta semana. El resurgimiento podría ser un destello, o simplemente un retraso de lo que muchos analistas creían que sucedería este año.

Además, las pequeñas capitalizaciones han tenido históricamente un buen desempeño en años de elecciones presidenciales. Un estudio reciente de Lincoln Financial dijo que las pequeñas capitalizaciones han superado a las grandes capitalizaciones en 7 de los últimos 11 años de elecciones presidenciales y también han superado a las grandes capitalizaciones en el año posterior a la elección. Por lo tanto, esta podría ser una oportunidad para que los inversores aprovechen la tendencia.

Una buena manera de aprovechar las pequeñas capitalizaciones es a través de ETFs. Aquí hay 3 principales ETFs de pequeña capitalización a considerar.

Invesco S&P SmallCap Momentum ETF

El Invesco S&P SmallCap Momentum ETF (NYSEARCA: XSMO) ha sido uno de los ETFs de pequeña capitalización con mejor rendimiento en el último año. Tiene un rendimiento de un año del 36% al 16 de julio y ha subido un 17% en lo que va del año.

Este es un ETF de crecimiento de pequeña capitalización más concentrado, que sigue el índice S&P SmallCap 600 Momentum. El ETF incluye 120 acciones dentro del S&P SmallCap 600 que tienen las puntuaciones de momentum más altas, o movimientos de precios al alza en relación con otras acciones dentro del índice. Esto significa que el fondo incluye las acciones con mayor potencial alcista en cualquier momento. Hay mucho impulso de crecimiento en este momento, por lo que debería superar.

Las tres principales participaciones son Abercrombie & Fitch (NYSE: ANF), Insight Enterprises (NASDAQ: NSIT) y Fabrinet (NYSE: FN).

Invesco S&P SmallCap Value with Momentum ETF

Sí, este es otro ETF de Invesco, pero la gestora de activos cuenta con una excelente lista de ETFs de pequeña capitalización. El Invesco S&P SmallCap Value with Momentum ETF (NYSEARCA: XSVM) ha sido uno de los mejores en rendimiento a largo plazo de pequeña capitalización, con un rendimiento anualizado a cinco años del 16,2%, que es el mejor en su clase. Además, ha tenido un rendimiento del 6,5% en lo que va del año y un rendimiento de un año del 21,9% al 16 de julio.

Este ETF sigue el índice S&P 600 High Momentum Value, que está compuesto por 120 acciones en el índice S&P SmallCap 600 con las puntuaciones de valor y momentum más altas. Por lo tanto, incluye acciones que tienen bajas valoraciones, pero también tienen momentum de precios al alza. Las acciones se ponderan en el portafolio según sus puntuaciones de valor.

Las acciones de pequeña capitalización están muy infravaloradas en general, después de un par de años de rendimientos rezagados. Este fondo es atractivo porque incluye esas acciones de valor que están en movimiento.

Las tres mayores participaciones en el ETF son Kelly Services (NASDAQ: KELYA), Kohlʻs (NYSE: KSS) y Par Pacific Holdings (NYSE: PARR).

Principal US Small Cap ETF

El Principal U.S. Small Cap ETF (NASDAQ: PSC) también ha sido uno de los mejores ETFs a largo plazo en su clase con un rendimiento anualizado a cinco años del 12,1% al 16 de julio. Además, ha tenido un rendimiento del 22,6% en el último año y ha subido un 14,3% en lo que va del año.

Este ETF es gestionado activamente y ha superado al índice de referencia Russell 2000 en los períodos de uno, tres y cinco años. Los gestores — Christopher Ibach y Aaron Siebel — buscan pequeñas capitalizaciones de alta calidad que sean tanto buenos valores como tengan un fuerte momentum. También evitan empresas fundamentalmente en dificultades.

Con este ETF, obtienes el beneficio de la gestión profesional para realizar los cambios necesarios a medida que los mercados cambian. Los gestores de portafolio tienen 49 años de experiencia en gestión de portafolios entre ellos.

El portafolio incluye 500 acciones, por lo que está ampliamente diversificado dentro del universo de pequeña capitalización. Las tres principales participaciones son Lantheus Holdings (NASDAQ: LNTH), Jackson Financial (NYSE: JXN) y Super Micro Computer (NASDAQ: SMCI).

Estos tres ETFs de pequeña capitalización se complementan bien entre sí, aportando crecimiento, valor y una estrategia más diversificada que es gestionada activamente. Todos serían buenas adiciones a un portafolio, particularmente ahora que las pequeñas capitalizaciones parecen estar en movimiento.