Dudas sobre un acuerdo de paz entre EE.UU. e Irán

El USD mantiene una posición de esperar y ver

Seguimos considerando que los flujos de refugio seguro son el principal determinante de la dirección del USD en el mercado de divisas. Por un lado, las esperanzas del mercado de una posible solución diplomática en el conflicto entre Estados Unidos e Irán tienden a pesar sobre el USD, mientras que los ataques estadounidenses a objetivos iraníes tienden a alimentar a los alcistas del USD, permitiendo que el dólar mantenga una posición de esperar y ver en el mercado de divisas. Además, la publicación de la confianza del consumidor de EE.UU. para mayo podría afectar al USD, aunque se espera que los fundamentales sigan siendo el principal factor para su dirección.

Atención a las tasas del IPC de abril de Australia

En la sesión asiática de mañana, destacamos la publicación de las tasas del IPC de Australia para abril y cualquier aceleración de las tasas podría sorprender a los mercados y fortalecer al Dólar australiano. Las tasas del IPC ya están por encima de la zona objetivo de inflación del RBA de 1-3%, lo que tiende a hacer que el banco central australiano adopte una postura de línea dura. Por otro lado, una posible reducción de las presiones inflacionarias en la economía australiana durante el último mes, más allá de las expectativas del mercado, podría pesar sobre el AUD.

El RBNZ mantendrá la pausa

También destacamos la publicación de la decisión sobre tipos de interés del RBNZ de Nueva Zelanda. Se espera que el banco mantenga la pausa en la sesión asiática de mañana. De ser así, esperamos que la atención del mercado se centre en la orientación futura del banco, y si el banco adopta un tono más de línea dura, podríamos ver cierto apoyo para el Kiwi, mientras que un posible tono más moderado por parte del RBNZ podría pesar.

Los precios del petróleo bajan ligeramente, pero la incertidumbre persiste

Los precios del petróleo cayeron ayer a medida que aumentaban las esperanzas del mercado de un posible acuerdo de paz entre Irán y EE.UU. y la consecuente reapertura del Estrecho de Ormuz. Sin embargo, los ataques estadounidenses a embarcaciones iraníes y lanzadores de misiles tienden a generar dudas nuevamente sobre el proceso de negociación. Los bajistas del petróleo parecen haberse detenido por ahora, con los precios del petróleo ganando incluso algo de terreno, y una posible intensificación adicional de las preocupaciones del mercado por una escalada del conflicto podría impulsar los precios del petróleo, mientras que, por el contrario, una posible mejora de las esperanzas del mercado por una solución diplomática de la crisis podría pesar sobre los precios del petróleo.  

Otros aspectos destacados para hoy

Hoy recibimos el indicador de comercio distributivo CBI del Reino Unido y la confianza del consumidor de EE.UU., ambos correspondientes a mayo. En la sesión asiática de mañana, está previsto que hablen el gobernador del BoJ, Kazuo Ueda, y el vicepresidente de la Fed, Jefferson. 

Gráficos a tener en cuenta

El precio del AUD/USD subió ayer, alejándose algo de la línea de soporte 0.7110 (R1). Dado que la acción del precio no pudo romper claramente la línea de soporte 0.7100 (S1) la semana pasada, mantenemos nuestro sesgo hacia un movimiento lateral del par. Además, el indicador RSI tiende a sugerir que un movimiento lateral es posible, dado que se mantiene alrededor de la lectura de 50, lo que implica un mercado bastante indeciso. Si los bajistas toman el control, podríamos ver que el precio del AUD/USD rompa la línea de soporte 0.7100 (S1) y comience a dirigirse hacia el nivel de soporte 0.6940 (S2). Si los alcistas se imponen en la dirección del AUD/USD, podríamos ver que el par rompa la línea de resistencia 0.7280 (R1) y comience a dirigirse hacia la línea de resistencia 0.7455 (R1).

El precio del WTI cayó ayer, acercándose a la línea de soporte 93.80 (S1). El indicador RSI tiende a mantenerse por debajo de la lectura de 50, lo que implica una predisposición bajista del mercado para la acción del precio de la materia prima, lo que nos permite mantener nuestra perspectiva bajista. Si los bajistas mantienen el control, podríamos ver que el precio del WTI rompa la línea de soporte 93.80 (S1) y apunte al nivel de soporte 87.10 (S2). Si los alcistas toman el control, podríamos ver que el precio del WTI apunte, si no rompe, la línea de resistencia 100.90 (R1).

Gráfico diario AUD/USD

• Soporte: 0.7100 (S1), 0.6940 (S2), 0.6800 (S3).
• Resistencia: 0.7280 (R1), 0.7455 (R2), 0.7655 (R3). 

Gráfico diario WTI

• Soporte: 93.80 (S1), 87.10 (S2), 82.00 (S3).
• Resistencia: 100.90 (R1), 107.00 (R2), 112.70 (R3).