El Dólar australiano cae mientras el Dólar estadounidense gana a pesar del tono moderado en torno a la Fed
- El Dólar australiano pierde terreno a medida que los operadores adoptan cautela antes de la decisión de tasas de la Fed.
- Sarah Hunter del RBA enfatizó la necesidad de adoptar una postura prospectiva debido a los efectos retrasados de las políticas monetarias.
- La probabilidad de múltiples recortes de tasas por parte de la Fed este año se fortaleció tras los optimistas datos de ventas minoristas de EE.UU.
El Dólar australiano (AUD) retrocede frente al Dólar estadounidense (USD) el miércoles después de dos días de ganancias. Sin embargo, el lado negativo del par AUD/USD podría estar limitado ya que el Dólar estadounidense (USD) podría enfrentar dificultades ante la creciente probabilidad de múltiples recortes de tasas de interés de la Reserva Federal (Fed) tras los optimistas datos de ventas minoristas de EE.UU.
Las ventas minoristas de EE.UU. aumentaron un 0.6% intermensual en agosto, tras el aumento del 0.6% (revisado desde el 0.5%) registrado en julio, y superaron la expectativa del mercado del 0.2%. El grupo de control de ventas minoristas y las ventas minoristas excluyendo automóviles también aumentaron un 0.7%, superando el aumento esperado del 0.4%. El informe de ventas mostró un gasto del consumidor resiliente a pesar de la inflación persistente y un mercado laboral debilitado.
Los Estados Unidos (EE.UU.) y China, el cercano socio comercial de Australia, alcanzaron un acuerdo comercial el lunes para colocar TikTok bajo propiedad estadounidense. Los operadores esperan más desarrollos sobre la aprobación final anticipada durante una llamada el viernes entre el presidente estadounidense Donald Trump y el presidente chino Xi Jinping.
El Dólar australiano desciende mientras el Dólar estadounidense avanza antes de la decisión de la Fed
- El Índice del Dólar estadounidense (DXY), que mide el valor del Dólar estadounidense frente a seis monedas principales, está subiendo ligeramente después de una fuerte caída y cotiza alrededor de 96.70 en el momento de escribir.
- La herramienta FedWatch de CME sugiere que los mercados han descontado completamente que la Fed recortará las tasas de interés en 25 puntos básicos (pb) el miércoles, la primera reducción desde diciembre de 2024, con algunos aún esperando un recorte mayor de 50 pb. El Resumen de Proyecciones Económicas (SEP) de la Fed, el 'dot plot', será observado, donde cada miembro del Comité Federal de Mercado Abierto (FOMC) espera la tasa de fondos federales en un futuro cercano.
- Los operadores esperan múltiples recortes de tasas por parte de la Fed después de que las solicitudes iniciales de desempleo semanales en EE.UU. alcanzaran su nivel más alto desde octubre de 2021, tras el débil informe de Nóminas no Agrícolas de la semana pasada, eclipsando una lectura de inflación del consumidor más alta de lo esperado.
- Morgan Stanley y Deutsche Bank ahora esperan que el banco central de EE.UU. realice tres recortes de tasas este año, después de que datos recientes apuntaran a una disminución de las presiones inflacionarias. En notas separadas el viernes, las corredurías proyectaron reducciones de 25 puntos básicos en cada una de las reuniones restantes de la Fed en septiembre, octubre y diciembre, según Reuters.
- El Senado de EE.UU. confirmó a Stephen Miran por un voto de 48-47 para ocupar el puesto en la Junta de la Reserva Federal que dejó vacante Adriana Kugler el mes pasado. Miran será el primer funcionario del poder ejecutivo en servir en la junta del banco central desde 1935.
- La Oficina Nacional de Estadísticas (NBS) mostró el lunes que las ventas minoristas de China aumentaron un 3.4% interanual en agosto frente al 3.8% esperado y al 3.7% en julio. La producción industrial china aumentó un 5.2% interanual en el mismo período, en comparación con el 5.8% pronosticado y el 5.7% visto anteriormente.
- La NBS dijo durante su conferencia de prensa el lunes que la operación económica fue generalmente estable en agosto, pero la demanda interna se expandirá y promoverá un repunte en los precios. Algunas empresas están teniendo dificultades en sus operaciones ya que el entorno externo es muy severo, agregó la NBS.
- La subgobernadora del Banco de la Reserva de Australia (RBA), Sarah Hunter, dijo el martes que el banco central está "cerca de alcanzar la meta de inflación". Hunter señaló que los riesgos para las perspectivas están equilibrados y enfatizó la necesidad de un enfoque prospectivo dado el impacto retrasado de la política monetaria. Agregó que el RBA está monitoreando de cerca la fortaleza subyacente del gasto del consumidor y busca mantener la economía cerca del pleno empleo.
- El Dólar australiano encuentra soporte ante la disminución de la probabilidad de más recortes de tasas por parte del Banco de la Reserva de Australia (RBA). Los swaps ahora descuentan un 86% de probabilidad de que la política se mantenga sin cambios en septiembre, respaldados por el fuerte superávit comercial de Australia en julio, un sólido PIB del segundo trimestre y una inflación más alta en julio. Las expectativas de inflación del consumidor también aumentaron en septiembre, señalando una mayor demanda interna y generando preocupaciones sobre presiones inflacionarias renovadas.
El Dólar australiano retrocede desde máximos de 11 meses cerca de 0.6700
El AUD/USD se está negociando alrededor de 0.6670 el miércoles. El análisis técnico del gráfico diario muestra que el par se mueve hacia arriba dentro de un patrón de canal ascendente, fortaleciendo el sesgo alcista. Además, el impulso del precio a corto plazo es más fuerte ya que el par se mantiene por encima de la media móvil exponencial (EMA) de nueve días.
En el lado positivo, el par AUD/USD podría superar el máximo de 11 meses de 0.6689, registrado el 17 de septiembre, seguido del nivel psicológico de 0.6700 y el límite superior del canal ascendente alrededor de 0.6710.
El par AUD/USD podría encontrar su soporte inicial en la EMA de nueve días de 0.6634, seguido del límite inferior del canal ascendente alrededor de 0.6570. Una ruptura por debajo del canal debilitaría el sesgo alcista y llevaría al par AUD/USD a probar la EMA de 50 días en 0.6541.
AUD/USD: Gráfico Diario
Precio del Dólar australiano Hoy
La tabla inferior muestra el porcentaje de cambio del Dólar australiano (AUD) frente a las principales monedas hoy. Dólar australiano fue la divisa más débil frente al Yen japonés.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.12% | 0.06% | 0.07% | 0.07% | 0.02% | 0.06% | 0.15% | |
| EUR | -0.12% | -0.07% | -0.07% | -0.02% | 0.03% | 0.07% | 0.04% | |
| GBP | -0.06% | 0.07% | 0.02% | 0.04% | -0.04% | 0.00% | 0.04% | |
| JPY | -0.07% | 0.07% | -0.02% | -0.00% | 0.06% | 0.00% | -0.05% | |
| CAD | -0.07% | 0.02% | -0.04% | 0.00% | 0.03% | 0.04% | 0.07% | |
| AUD | -0.02% | -0.03% | 0.04% | -0.06% | -0.03% | 0.05% | 0.00% | |
| NZD | -0.06% | -0.07% | -0.01% | 0.00% | -0.04% | -0.05% | -0.00% | |
| CHF | -0.15% | -0.04% | -0.04% | 0.05% | -0.07% | -0.00% | 0.00% |
El mapa de calor muestra los cambios porcentuales de las principales monedas. La moneda base se selecciona desde la columna de la izquierda, mientras que la moneda de cotización se selecciona en la fila superior. Por ejemplo, si elige el Dólar australiano de la columna de la izquierda y se mueve a lo largo de la línea horizontal hasta el Dólar estadounidense, el cambio porcentual que se muestra en el cuadro representará el AUD (base)/USD (cotización).
Tasas de interés de EE.UU. - Preguntas Frecuentes
Las instituciones financieras cobran los tipos de interés sobre los préstamos a los prestatarios y los pagan como intereses a los ahorradores y depositantes. En ellos influyen los tipos básicos de interés, que fijan los bancos centrales en función de la evolución de la economía. Normalmente, los bancos centrales tienen el mandato de garantizar la estabilidad de los precios, lo que en la mayoría de los casos significa fijar como objetivo una tasa de inflación subyacente en torno al 2%.
Si la inflación cae por debajo del objetivo, el banco central puede recortar los tipos básicos de interés, con el fin de estimular el crédito e impulsar la economía. Si la inflación aumenta sustancialmente por encima del 2%, el banco central suele subir los tipos de interés de los préstamos básicos para intentar reducir la inflación.
En general, unos tipos de interés más elevados contribuyen a reforzar la moneda de un país, ya que lo convierten en un lugar más atractivo para que los inversores mundiales aparquen su dinero.
Los tipos de interés más altos influyen en el precio del Oro porque aumentan el coste de oportunidad de mantener Oro en lugar de invertir en un activo que devengue intereses o depositar efectivo en el banco.
Si los tipos de interés son altos, el precio del Dólar estadounidense (USD) suele subir y, como el Oro cotiza en dólares, el precio del Oro baja.
La tasa de los fondos federales es el tipo a un día al que los bancos estadounidenses se prestan entre sí. Es el tipo de interés oficial que suele fijar la Reserva Federal en sus reuniones del FOMC. Se fija en una horquilla, por ejemplo 4.75%-5.00%, aunque el límite superior (en este caso 5.00%) es la cifra citada.
Las expectativas del mercado sobre el tipo de interés de los fondos de la Reserva Federal son seguidas por la herramienta FedWatch del CME, que determina el comportamiento de muchos mercados financieros en previsión de futuras decisiones de política monetaria de la Reserva Federal.
Autor
Akhtar Faruqui
FXStreet
Akhtar Faruqui es un analista de Forex con sede en Nueva Delhi, India.
