El Dólar australiano desciende mientras el Dólar estadounidense se mantiene más fuerte a la espera del PMI de servicios del ISM
- El Dólar australiano lucha a pesar de los datos de la balanza comercial más fuertes de lo esperado.
- La balanza comercial de Australia se amplió a 7.310 millones MoM en julio, superando las expectativas de 4.920 millones.
- El Dólar estadounidense avanza ligeramente antes de la publicación de los datos laborales y el PMI de servicios del ISM el jueves.
El Dólar australiano (AUD) se deprecia a pesar de la publicación de sólidos datos de balanza comercial el jueves. Sin embargo, el par AUD/USD mantuvo su posición mientras el Dólar estadounidense (USD) luchaba, ya que las ofertas de empleo JOLTS de julio, más débiles de lo esperado, llevaron a los inversores a considerar las implicaciones para las decisiones de la Reserva Federal. Los operadores probablemente observarán las solicitudes iniciales de subsidio por desempleo semanales, el cambio de empleo de ADP y el Índice de Gerentes de Compras (PMI) de servicios del ISM que se publicarán más tarde en la sesión norteamericana.
La balanza comercial de Australia aumentó a 7.310 millones mes a mes en julio, desde 5.366 millones (revisado desde 5.365 millones) del mes anterior. El superávit comercial se amplió frente a la caída esperada a 4.920 millones. La Oficina Australiana de Estadísticas (ABS) reveló además que las exportaciones de Australia aumentaron un 3.3% intermensual en julio desde el 6.3% (revisado desde el 6.0%) observado anteriormente. Mientras tanto, las importaciones cayeron un 1.3% intermensual en julio, en comparación con una caída del 1.5% (revisado desde -3.1%) observada en junio.
El Índice del Dólar estadounidense (DXY), que mide el valor del Dólar estadounidense frente a seis divisas principales, se mantiene estable y cotiza alrededor de 98.20 en el momento de escribir. En la sesión anterior, el Dólar se deslizó ya que los datos JOLTS mostraron que las ofertas de empleo de julio cayeron a 7.18 millones desde 7.35 millones, marcando el nivel más débil desde septiembre de 2024 y fallando en las previsiones de 7.4 millones.
La herramienta CME FedWatch indica que se está valorando más del 97% de un recorte de tasas de 25 puntos básicos (pbs) por parte de la Fed en la reunión de política de septiembre, frente al 92% de hace un día. Los operadores están a la espera de los datos del mercado laboral esta semana que podrían influir en la decisión de política de la Reserva Federal de EE.UU. (Fed) en septiembre. Los economistas proyectan que las Nóminas no Agrícolas de EE.UU. agregarán alrededor de 75.000 empleos en agosto, mientras que la tasa de desempleo se espera en 4.3%.
El Dólar australiano lucha a pesar de la disminución de las apuestas por recortes de tasas del RBA
- La Oficina Australiana de Estadísticas informó el miércoles que el Producto Interno Bruto (PIB) creció un 0.6% intertrimestral en el segundo trimestre, tras el crecimiento del 0.3% en el primer trimestre y superando las expectativas de expansión del 0.5%. Mientras tanto, el PIB anual del segundo trimestre creció un 1.8%, en comparación con el crecimiento del 1.4% en el primer trimestre, y estuvo por encima del consenso de un aumento del 1.6%.
- Las cifras robustas del PIB redujeron las expectativas de recortes adicionales de tasas del RBA, con los swaps ahora asignando casi un 90% de probabilidad de que el banco central mantenga la política sin cambios a finales de septiembre.
- El Índice de Precios al Consumidor mensual de Australia aumentó un 2.8% interanual en julio, superando tanto el aumento anterior del 1.9% como la previsión del 2.3%. La inflación más alta en julio disminuyó la probabilidad de un recorte de tasas del Banco de la Reserva de Australia (RBA) en el corto plazo, continuando brindando apoyo al Dólar australiano.
- El Índice de Gerentes de Compras (PMI) de servicios Caixin de China aumentó inesperadamente a 53.0 en agosto desde 52.6 en julio. Los datos superaron la previsión del mercado de 52.5 en el período informado. El PMI manufacturero de Caixin saltó a 50.5 en agosto desde 49.5 en julio. Vale la pena señalar que cualquier cambio en la economía china podría influir en el AUD, ya que China y Australia son socios comerciales cercanos.
- El presidente del Banco de la Reserva Federal (Fed) de Minneapolis, Neel Kashkari, advirtió nuevamente el miércoles, advirtiendo que los aranceles están aumentando los costos de los bienes para los consumidores, lo que resulta en cifras de inflación en aumento. Mientras tanto, el presidente de la Fed de Atlanta, Raphael Bostic, dijo que la alta inflación sigue siendo el principal riesgo para la Fed, pero agregó que las señales de debilidad en el mercado laboral aún apuntan a un recorte de tasas de un cuarto de punto este año.
- El secretario del Tesoro de EE.UU., Scott Bessent, dijo el martes que espera que la Corte Suprema apruebe el uso por parte de Trump de una ley de poderes de emergencia de 1977 para imponer aranceles a los socios comerciales, y la administración tiene un plan de respaldo si no lo hace. Trump, por su parte, se comprometió a buscar un "fallo acelerado" de la Corte.
- Las preocupaciones del mercado aumentaron sobre la independencia de la Fed en medio de la incertidumbre sobre la legalidad del despido de la gobernadora de la Fed, Lisa Cook, por parte de Trump, después de que una audiencia judicial el viernes concluyó sin una decisión sobre si detener temporalmente el movimiento.
- El secretario del Tesoro de EE.UU., Scott Bessent, reconoció el lunes que la Reserva Federal debería ser políticamente independiente, pero ofreció poca claridad sobre su vaga afirmación de que la Fed ha "cometido muchos errores", aparte de no obedecer las demandas del presidente Trump de tasas de interés más bajas.
- El Índice de Precios de Gastos de Consumo Personal (PCE) de EE.UU. se mantuvo estable en un 2.6% interanual en julio, alineándose con la expectativa del mercado. El Índice de Precios de Gastos de Consumo Personal (PCE) subyacente de EE.UU., que excluye los precios volátiles de alimentos y energía, aumentó un 2.9% interanual en julio, como se esperaba, tras el aumento del 2.8% de junio. En términos mensuales, el Índice de Precios de Gastos de Consumo Personal (PCE) subyacente aumentó un 0.2% y un 0.3%, respectivamente.
El Dólar australiano se mueve por debajo de 0.6550 hacia el soporte de la EMA de nueve días
El AUD/USD se cotiza alrededor de 0.6530 el jueves. El análisis técnico del gráfico diario muestra que el par se mueve hacia arriba dentro de un patrón de canal ascendente, sugiriendo un sesgo alcista predominante. Además, el par está posicionado por encima de la media móvil exponencial (EMA) de nueve días, lo que indica que el impulso de precios a corto plazo es más fuerte.
En el lado positivo, el par AUD/USD podría tener como objetivo el máximo de cinco semanas de 0.6568, alcanzado el 14 de agosto, seguido por el límite superior del canal ascendente alrededor de 0.6590. Una ruptura por encima del canal fortalecería el sesgo alcista y apoyaría al par para probar el máximo de nueve meses de 0.6625, que se registró el 24 de julio.
El soporte principal se encuentra en la EMA de nueve días de 0.6524, seguido por el límite inferior del canal ascendente alrededor de 0.6510 y la EMA de 50 días en 0.6501. Una ruptura por debajo de esta zona de soporte crucial provocaría la aparición de un sesgo bajista y llevaría al par AUD/USD a probar su mínimo de tres meses de 0.6414, registrado el 21 de agosto.
AUD/USD: Gráfico diario
Precio del Dólar australiano Hoy
La tabla inferior muestra el porcentaje de cambio del Dólar australiano (AUD) frente a las principales monedas hoy. Dólar australiano fue la divisa más débil frente al Franco suizo.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.06% | 0.10% | 0.07% | 0.11% | 0.22% | 0.03% | 0.05% | |
| EUR | -0.06% | 0.06% | 0.00% | 0.05% | 0.22% | -0.03% | -0.05% | |
| GBP | -0.10% | -0.06% | 0.02% | -0.01% | 0.15% | -0.07% | -0.11% | |
| JPY | -0.07% | 0.00% | -0.02% | 0.06% | 0.09% | 0.00% | -0.00% | |
| CAD | -0.11% | -0.05% | 0.00% | -0.06% | 0.08% | -0.07% | -0.10% | |
| AUD | -0.22% | -0.22% | -0.15% | -0.09% | -0.08% | -0.24% | -0.26% | |
| NZD | -0.03% | 0.03% | 0.07% | -0.01% | 0.07% | 0.24% | 0.01% | |
| CHF | -0.05% | 0.05% | 0.11% | 0.00% | 0.10% | 0.26% | -0.01% |
El mapa de calor muestra los cambios porcentuales de las principales monedas. La moneda base se selecciona desde la columna de la izquierda, mientras que la moneda de cotización se selecciona en la fila superior. Por ejemplo, si elige el Dólar australiano de la columna de la izquierda y se mueve a lo largo de la línea horizontal hasta el Dólar estadounidense, el cambio porcentual que se muestra en el cuadro representará el AUD (base)/USD (cotización).
Dólar australiano - Preguntas Frecuentes
Uno de los factores más importantes para el Dólar australiano (AUD) es el nivel de los tipos de interés fijados por el Banco de la Reserva de Australia (RBA). Dado que Australia es un país rico en recursos, otro factor clave es el precio de su mayor exportación, el mineral de hierro. La salud de la economía china, su mayor socio comercial, es un factor, así como la inflación en Australia, su tasa de crecimiento y la Balanza Comercial. El sentimiento del mercado, es decir, si los inversores apuestan por activos más arriesgados (risk-on) o buscan refugios seguros (risk-off), también es un factor, siendo el risk-on positivo para el AUD.
El Banco de la Reserva de Australia (RBA) influye en el Dólar australiano (AUD) fijando el nivel de los tipos de interés que los bancos australianos pueden prestarse entre sí. Esto influye en el nivel de los tipos de interés de la economía en su conjunto. El principal objetivo del RBA es mantener una tasa de inflación estable del 2%-3% ajustando los tipos de interés al alza o a la baja. Unos tipos de interés relativamente altos en comparación con otros grandes bancos centrales apoyan al AUD, y lo contrario para los relativamente bajos. El RBA también puede utilizar la relajación y el endurecimiento cuantitativo para influir en las condiciones crediticias, siendo la primera negativa para el AUD y la segunda positiva para el AUD.
China es el mayor socio comercial de Australia, por lo que la salud de la economía china influye mucho en el valor del Dólar australiano (AUD). Cuando la economía china va bien, compra más materias primas, bienes y servicios de Australia, lo que aumenta la demanda del AUD y hace subir su valor. Lo contrario ocurre cuando la economía china no crece tan rápido como se esperaba. Por lo tanto, las sorpresas positivas o negativas en los datos de crecimiento chino suelen tener un impacto directo en el Dólar australiano.
El mineral de hierro es la mayor exportación de Australia, con 118.000 millones de dólares al año según datos de 2021, siendo China su principal destino. El precio del mineral de hierro, por lo tanto, puede ser un impulsor del Dólar australiano. Por lo general, si el precio del mineral de hierro sube, el AUD también lo hace, ya que aumenta la demanda agregada de la divisa. Lo contrario ocurre cuando el precio del mineral de hierro baja. Los precios más altos del mineral de hierro también tienden a dar lugar a una mayor probabilidad de una balanza comercial positiva para Australia, lo que también es positivo para el AUD.
La balanza comercial, que es la diferencia entre lo que un país gana con sus exportaciones y lo que paga por sus importaciones, es otro factor que puede influir en el valor del Dólar australiano. Si Australia produce exportaciones muy solicitadas, su divisa ganará valor exclusivamente por el exceso de demanda creado por los compradores extranjeros que desean adquirir sus exportaciones frente a lo que gasta en comprar importaciones. Por lo tanto, una balanza comercial neta positiva fortalece el AUD, con el efecto contrario si la balanza comercial es negativa.
Autor
Akhtar Faruqui
FXStreet
Akhtar Faruqui es un analista de Forex con sede en Nueva Delhi, India.
