El Dólar australiano avanza mientras el Dólar estadounidense pierde terreno antes de los datos de ventas minoristas
- El Dólar australiano recupera terreno a pesar de los decepcionantes datos económicos de China.
- Las ventas minoristas de China aumentaron un 3,7% interanual en julio, por debajo del 4,6% esperado y del 4,8% en junio.
- El Dólar estadounidense cede terreno tras registrar una ganancia de casi el 0,5% en la sesión anterior.
El Dólar australiano (AUD) se aprecia frente al Dólar estadounidense (USD) el viernes a pesar de los decepcionantes datos económicos clave de China, el principal socio comercial de Australia. El AUD/USD perdió más del 0,5% en la sesión anterior mientras que el Dólar estadounidense ganó terreno tras los sólidos datos económicos de EE.UU.
Las ventas minoristas de China aumentaron un 3.7% interanual en julio, por debajo del 4.6% esperado y del 4.8% en junio. Mientras tanto, la producción industrial aumentó un 5.7% interanual, en comparación con el 5.9% pronosticado y el 6.8% visto anteriormente.
El lado negativo del par AUD/USD podría estar limitado, ya que el Dólar estadounidense lucha en medio de las crecientes expectativas de que la Reserva Federal (Fed) recortará tasas en septiembre. Los datos de ventas minoristas de EE.UU. de julio y el índice preliminar de sentimiento del consumidor de Michigan se observarán más tarde en el día.
El Dólar australiano avanza mientras el Dólar estadounidense cede terreno antes de los datos de ventas minoristas
- El Índice del Dólar (DXY), que mide el valor del Dólar estadounidense frente a seis divisas principales, está perdiendo terreno y cotizando alrededor de 98.10 en el momento de escribir.
- El Índice de Precios de Producción (IPP) de EE.UU. subió un 3.3% interanual en julio, frente al aumento del 2.4% anterior. Esta lectura fue más fuerte que las expectativas del 2.5% por un amplio margen. El IPP subyacente anual aumentó un 3.7% en julio, en comparación con el 2.6% en junio y el 2.9% esperado.
- Las solicitudes iniciales de desempleo en EE.UU. para la semana que terminó el 9 de agosto cayeron a 224K frente a 227K anteriores (revisadas desde 226K). Esta cifra estuvo por debajo del consenso del mercado de 228K.
- La herramienta FedWatch del CME indica que los operadores de futuros de fondos de la Fed están ahora valorando casi un 92% de probabilidad de un recorte de tasas de 25 puntos básicos en la reunión de septiembre.
- El secretario del Tesoro de EE.UU., Scott Bessent, dijo en una entrevista el miércoles que las tasas de interés de la Fed a corto plazo deberían estar 1.5-1.75% por debajo de la tasa de referencia actual, que es del 4.33% efectiva. Bessent agregó que hay una buena posibilidad de que el banco central opte por un recorte de tasas de 50 puntos básicos en septiembre.
- El presidente de EE.UU., Donald Trump, compartió su "cálculo en papel" de que las tasas de interés de la Fed deberían estar en o cerca del 1%. Trump también señaló que las tasas de interés deberían ser tres o cuatro puntos más bajas. Las tasas de interés son solo un cálculo en papel, agregó.
- El presidente de la Fed de Chicago, Austan Goolsbee, dijo el miércoles que los economistas son unánimes en que la Fed debe ser independiente de la interferencia política. Goolsbee agregó que la independencia del banco central es esencial "porque no queremos que la inflación regrese".
- La portavoz de la Casa Blanca, Karoline Leavitt, dijo el martes que el presidente de EE.UU., Donald Trump, está considerando acciones legales contra el presidente de la Fed, Jerome Powell, por su manejo de las renovaciones en la sede del banco central, lo que genera preocupaciones sobre la independencia de la Fed, según Reuters.
- El secretario del Tesoro de EE.UU., Scott Bessent, dijo el miércoles que los funcionarios comerciales de EE.UU. y China se reunirán nuevamente en los próximos dos a tres meses para discutir el futuro de sus lazos económicos. "EE.UU. necesitaría ver un progreso sostenido en la reducción de los flujos de fentanilo desde China, potencialmente durante meses o incluso un año, antes de considerar reducciones arancelarias", dijo Bessent.
- El cambio de empleo en Australia llegó a 24.5K en julio desde 1K en junio (revisado desde 2K), contra el pronóstico de consenso de 25K. Mientras tanto, la tasa de desempleo cayó al 4.2%, como se esperaba, desde el 4.3% en junio.
- El Banco de la Reserva de Australia (RBA) realizó un recorte de tasas de interés de 25 puntos básicos el martes, como se esperaba, llevando la Tasa de Efectivo Oficial (OCR) al 3.6% desde el 3.85% en la reunión de política de agosto.
- La gobernadora del RBA, Michele Bullock, declaró que las previsiones actuales sugieren que la tasa de efectivo podría necesitar ser reducida para garantizar la estabilidad de precios. Sin embargo, Bullock enfatizó el enfoque de reunión por reunión del Consejo y se abstuvo de hacer compromisos sobre movimientos de tasas si los mercados financieros experimentan un período de volatilidad.
- La declaración de política monetaria del RBA señaló que la inflación ha continuado moderándose. La perspectiva sigue siendo incierta. Se reafirmó que mantener la estabilidad de precios y el pleno empleo sigue siendo la principal prioridad.
El Dólar australiano rebota hacia la zona de resistencia de confluencia cerca de 0.6500
El par AUD/USD está cotizando alrededor de 0.6490 el viernes. El análisis técnico en el gráfico diario sugiere un cambio de momentum de sesgo alcista a bajista, ya que el par ha roto por debajo del patrón de canal ascendente. El par también se movió por debajo de la media móvil exponencial (EMA) de nueve días, señalando que el momentum a corto plazo es más débil. Además, el Índice de Fuerza Relativa (RSI) de 14 días está posicionado por debajo del nivel 50, sugiriendo que el sesgo del mercado es bajista.
En el lado negativo, a medida que el momentum de precios a corto y medio plazo se ve afectado, el par AUD/USD podría navegar por la región alrededor del mínimo de dos meses de 0.6419, registrado el 1 de agosto, seguido de un mínimo de tres meses en 0.6372, registrado el 23 de junio.
El par AUD/USD puede tener como objetivo la barrera inmediata en la EMA de 50 días de 0.6500, seguida de la EMA de nueve días en 0.6508. Un rebote hacia el canal ascendente sugeriría una trampa bajista y una recuperación alcista.
AUD/USD: Gráfico diario
Dólar australiano PRECIO Hoy
La tabla inferior muestra el porcentaje de cambio del Dólar australiano (AUD) frente a las principales monedas hoy. Dólar australiano fue la divisa más fuerte frente al Dólar estadounidense.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | -0.10% | -0.11% | -0.52% | -0.09% | -0.15% | -0.09% | -0.10% | |
| EUR | 0.10% | -0.01% | -0.31% | 0.02% | -0.07% | 0.00% | 0.00% | |
| GBP | 0.11% | 0.01% | -0.30% | 0.03% | -0.06% | 0.01% | 0.02% | |
| JPY | 0.52% | 0.31% | 0.30% | 0.34% | 0.27% | 0.38% | 0.30% | |
| CAD | 0.09% | -0.02% | -0.03% | -0.34% | -0.01% | -0.01% | -0.01% | |
| AUD | 0.15% | 0.07% | 0.06% | -0.27% | 0.01% | 0.00% | 0.08% | |
| NZD | 0.09% | -0.00% | -0.01% | -0.38% | 0.01% | -0.00% | 0.00% | |
| CHF | 0.10% | -0.00% | -0.02% | -0.30% | 0.01% | -0.08% | -0.00% |
El mapa de calor muestra los cambios porcentuales de las principales monedas. La moneda base se selecciona desde la columna de la izquierda, mientras que la moneda de cotización se selecciona en la fila superior. Por ejemplo, si elige el Dólar australiano de la columna de la izquierda y se mueve a lo largo de la línea horizontal hasta el Dólar estadounidense, el cambio porcentual que se muestra en el cuadro representará el AUD (base)/USD (cotización).
RBA - Preguntas Frecuentes
El Banco de la Reserva de Australia (RBA) fija los tipos de interés y gestiona la política monetaria de Australia. Las decisiones las toma un Consejo de Gobernadores en 11 reuniones al año y en las reuniones de emergencia ad hoc que sean necesarias. El principal mandato del RBA es mantener la estabilidad de precios, lo que significa una tasa de inflación del 2%-3%, pero también "...contribuir a la estabilidad de la moneda, el pleno empleo y la prosperidad económica y el bienestar del pueblo australiano". Su principal herramienta para lograrlo es subir o bajar los tipos de interés. Unos tipos de interés relativamente altos fortalecerán el Dólar australiano (AUD) y viceversa. Otras herramientas del RBA son la relajación cuantitativa y el endurecimiento de la política monetaria.
Aunque tradicionalmente siempre se ha considerado que la inflación es un factor negativo para las divisas, ya que reduce el valor del dinero en general, lo cierto es que en los tiempos modernos ha ocurrido lo contrario con la relajación de los controles de capital transfronterizos. Una inflación moderadamente alta tiende ahora a llevar a los bancos centrales a subir sus tipos de interés, lo que a su vez tiene el efecto de atraer más entradas de capital de inversores mundiales que buscan un lugar lucrativo donde guardar su dinero. Esto aumenta la demanda de la moneda local, que en el caso de Australia es el Dólar australiano.
Los datos macroeconómicos calibran la salud de una economía y pueden repercutir en el valor de su moneda. Los inversores prefieren invertir su capital en economías seguras y en crecimiento que en economías precarias y en contracción. Una mayor afluencia de capital aumenta la demanda agregada y el valor de la moneda nacional. Los indicadores clásicos, como el PIB, los PMI manufactureros y de servicios, el empleo y las encuestas sobre el sentimiento de los consumidores pueden influir en el AUD. Una economía fuerte puede animar al Banco de la Reserva de Australia a subir los tipos de interés, apoyando también al AUD.
El Quantitative Easing (QE) es una herramienta utilizada en situaciones extremas en las que bajar los tipos de interés no basta para restablecer el flujo de crédito en la economía. El QE es el proceso por el cual el Banco de la Reserva de Australia (RBA) imprime Dólares australianos (AUD) con el fin de comprar activos -normalmente bonos del Estado o de empresas- a instituciones financieras, proporcionándoles así la liquidez que tanto necesitan. La QE suele traducirse en un AUD más débil.
El endurecimiento cuantitativo (QT) es el reverso de la QE. Se lleva a cabo después de la QE, cuando la recuperación económica está en marcha y la inflación empieza a aumentar. Mientras que en el QE el Banco de la Reserva de Australia (RBA) compra bonos del Estado y de empresas a las instituciones financieras para proporcionarles liquidez, en el QT el RBA deja de comprar más activos y deja de reinvertir el principal que vence de los bonos que ya posee. Sería positivo (o alcista) para el Dólar australiano.
Autor
Akhtar Faruqui
FXStreet
Akhtar Faruqui es un analista de Forex con sede en Nueva Delhi, India.
