El Dólar australiano avanza debido a la mejora del sentimiento del mercado en medio de las apuestas de recorte de tasas de la Fed
- El Dólar australiano gana terreno en medio de la creciente probabilidad de un recorte de tasas de la Fed en septiembre.
- Se espera que el Banco de la Reserva de Australia reanude la flexibilización con un recorte de tasas de 50 puntos básicos en noviembre.
- La herramienta FedWatch del CME indica un 87% de probabilidad de un recorte de tasas de 25 puntos básicos en la próxima reunión.
El Dólar australiano (AUD) sube frente al Dólar estadounidense (USD) el lunes, extendiendo sus ganancias por segunda sesión consecutiva. El par AUD/USD podría apreciarse aún más ya que el Dólar estadounidense podría tener dificultades debido a las crecientes probabilidades de un recorte de tasas de interés de la Reserva Federal (Fed) en septiembre.
El presidente de la Fed, Jerome Powell, dijo en el simposio de Jackson Hole el viernes que los riesgos para el mercado laboral estaban aumentando, pero también señaló que la inflación seguía siendo una amenaza y que una decisión no estaba grabada en piedra. Powell también afirmó que la Fed aún cree que puede no necesitar endurecer la política únicamente basándose en estimaciones inciertas de que el empleo puede estar más allá de su nivel máximo sostenible.
Los operadores anticipan que el Banco de la Reserva de Australia (RBA) se mantenga cauteloso tras el recorte de tasas de la semana pasada. Sin embargo, los inversores anticipan que el banco central podría reanudar la flexibilización con un recorte de tasas de 50 puntos básicos, probablemente en noviembre.
El Dólar australiano gana terreno a pesar de un Dólar estadounidense estable
- El Índice del Dólar estadounidense (DXY), que mide el valor del Dólar estadounidense frente a seis monedas principales, está ganando terreno y cotizando alrededor de 97.90 en el momento de escribir. Los operadores probablemente esperarán la próxima publicación del Producto Interno Bruto (PIB) anualizado del Q2 de EE.UU. y los datos del Índice de Precios del Gasto en Consumo Personal de julio, el indicador de inflación preferido de la Fed.
- Según la herramienta FedWatch del CME, los operadores ahora están valorando en un 87% las probabilidades de un recorte de tasas de 25 puntos básicos en septiembre, frente al 75% antes del discurso.
- Las solicitudes iniciales de desempleo en EE.UU. aumentaron a 235K para la semana anterior, un máximo de ocho semanas y por encima de la estimación de consenso de 225K, lo que sugiere un cierto debilitamiento en las condiciones del mercado laboral.
- Los sólidos datos del PMI junto con el aumento de las solicitudes de desempleo destacan el desafío de la Reserva Federal de sopesar las presiones inflacionarias persistentes frente a la evidencia de un mercado laboral debilitado. Según la herramienta FedWatch del CME, los operadores de futuros de fondos de la Fed ahora están valorando en un 74% la posibilidad de una reducción de tasas en septiembre, frente al 82% del miércoles.
- El presidente de la Fed de Chicago, Austan Goolsbee, dijo el jueves que la reunión de la Fed de septiembre sigue abierta a la acción. Goolsbee además afirmó que la Reserva Federal ha estado recibiendo señales mixtas sobre la economía. La presidenta de la Fed de Boston, Susan Collins, señaló su apertura a un recorte de tasas tan pronto como en septiembre, citando vientos en contra de los aranceles y un posible debilitamiento del mercado laboral, incluso cuando persisten los riesgos inflacionarios a corto plazo.
- El PMI compuesto preliminar de S&P Global de EE.UU. se aceleró en agosto, con el índice en 55.4 frente a 55.1 anterior. Mientras tanto, el PMI manufacturero de EE.UU. subió a 53.3 desde 49.8 anterior, superando el consenso del mercado de 49.5. El PMI de servicios bajó a 55.4 desde la lectura anterior de 55.7, pero fue más fuerte que el 54.2 esperado.
El Dólar australiano prueba la zona de resistencia de confluencia alrededor de 0.6500
El par AUD/USD se cotiza alrededor de 0.6480 el lunes. El análisis técnico del gráfico diario indica que el par está intentando romper por encima del patrón de canal descendente, sugiriendo un posible cambio de sesgo de bajista a alcista.
La barrera inicial parece estar en la media móvil exponencial (EMA) de 50 días de 0.6491, alineada con el límite superior del canal descendente alrededor de 0.6500. Una ruptura exitosa por encima de esta crucial zona de resistencia podría causar la aparición del sesgo alcista y apoyar al par AUD/USD para acercarse al máximo mensual de 0.6568, alcanzado el 14 de agosto, seguido del máximo de nueve meses de 0.6625, que se registró el 24 de julio.
Por el lado negativo, el par AUD/USD podría encontrar soporte inmediato en la EMA de nueve días de 0.6477. Una ruptura por debajo de este nivel debilitaría el impulso del precio a corto plazo y ejercerá presión a la baja sobre el par para apuntar al mínimo de dos meses de 0.6414, registrado el 21 de agosto, seguido del mínimo de tres meses de 0.6372, alcanzado el 23 de junio.
AUD/USD: Gráfico diario
Precio del Dólar australiano Hoy
La tabla inferior muestra el porcentaje de cambio del Dólar australiano (AUD) frente a las principales monedas hoy. Dólar australiano fue la divisa más fuerte frente al Yen japonés.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.17% | 0.09% | 0.31% | 0.02% | -0.04% | -0.04% | 0.10% | |
| EUR | -0.17% | -0.08% | 0.07% | -0.14% | -0.14% | -0.21% | -0.06% | |
| GBP | -0.09% | 0.08% | 0.00% | -0.06% | -0.12% | -0.13% | 0.01% | |
| JPY | -0.31% | -0.07% | 0.00% | -0.22% | -0.32% | -0.28% | -0.08% | |
| CAD | -0.02% | 0.14% | 0.06% | 0.22% | -0.05% | -0.03% | 0.08% | |
| AUD | 0.04% | 0.14% | 0.12% | 0.32% | 0.05% | -0.01% | 0.14% | |
| NZD | 0.04% | 0.21% | 0.13% | 0.28% | 0.03% | 0.00% | 0.14% | |
| CHF | -0.10% | 0.06% | -0.01% | 0.08% | -0.08% | -0.14% | -0.14% |
El mapa de calor muestra los cambios porcentuales de las principales monedas. La moneda base se selecciona desde la columna de la izquierda, mientras que la moneda de cotización se selecciona en la fila superior. Por ejemplo, si elige el Dólar australiano de la columna de la izquierda y se mueve a lo largo de la línea horizontal hasta el Dólar estadounidense, el cambio porcentual que se muestra en el cuadro representará el AUD (base)/USD (cotización).
Dólar australiano - Preguntas Frecuentes
Uno de los factores más importantes para el Dólar australiano (AUD) es el nivel de los tipos de interés fijados por el Banco de la Reserva de Australia (RBA). Dado que Australia es un país rico en recursos, otro factor clave es el precio de su mayor exportación, el mineral de hierro. La salud de la economía china, su mayor socio comercial, es un factor, así como la inflación en Australia, su tasa de crecimiento y la Balanza Comercial. El sentimiento del mercado, es decir, si los inversores apuestan por activos más arriesgados (risk-on) o buscan refugios seguros (risk-off), también es un factor, siendo el risk-on positivo para el AUD.
El Banco de la Reserva de Australia (RBA) influye en el Dólar australiano (AUD) fijando el nivel de los tipos de interés que los bancos australianos pueden prestarse entre sí. Esto influye en el nivel de los tipos de interés de la economía en su conjunto. El principal objetivo del RBA es mantener una tasa de inflación estable del 2%-3% ajustando los tipos de interés al alza o a la baja. Unos tipos de interés relativamente altos en comparación con otros grandes bancos centrales apoyan al AUD, y lo contrario para los relativamente bajos. El RBA también puede utilizar la relajación y el endurecimiento cuantitativo para influir en las condiciones crediticias, siendo la primera negativa para el AUD y la segunda positiva para el AUD.
China es el mayor socio comercial de Australia, por lo que la salud de la economía china influye mucho en el valor del Dólar australiano (AUD). Cuando la economía china va bien, compra más materias primas, bienes y servicios de Australia, lo que aumenta la demanda del AUD y hace subir su valor. Lo contrario ocurre cuando la economía china no crece tan rápido como se esperaba. Por lo tanto, las sorpresas positivas o negativas en los datos de crecimiento chino suelen tener un impacto directo en el Dólar australiano.
El mineral de hierro es la mayor exportación de Australia, con 118.000 millones de dólares al año según datos de 2021, siendo China su principal destino. El precio del mineral de hierro, por lo tanto, puede ser un impulsor del Dólar australiano. Por lo general, si el precio del mineral de hierro sube, el AUD también lo hace, ya que aumenta la demanda agregada de la divisa. Lo contrario ocurre cuando el precio del mineral de hierro baja. Los precios más altos del mineral de hierro también tienden a dar lugar a una mayor probabilidad de una balanza comercial positiva para Australia, lo que también es positivo para el AUD.
La balanza comercial, que es la diferencia entre lo que un país gana con sus exportaciones y lo que paga por sus importaciones, es otro factor que puede influir en el valor del Dólar australiano. Si Australia produce exportaciones muy solicitadas, su divisa ganará valor exclusivamente por el exceso de demanda creado por los compradores extranjeros que desean adquirir sus exportaciones frente a lo que gasta en comprar importaciones. Por lo tanto, una balanza comercial neta positiva fortalece el AUD, con el efecto contrario si la balanza comercial es negativa.
Autor
Akhtar Faruqui
FXStreet
Akhtar Faruqui es un analista de Forex con sede en Nueva Delhi, India.
