El Dólar australiano se mantiene débil mientras el Dólar estadounidense gana terreno antes del Libro Beige de la Fed
- El Dólar australiano se mantiene subdued a pesar de un PIB del segundo trimestre más fuerte de lo esperado.
- El PMI de Servicios Caixin de China subió a 53.0 en agosto, frente a la lectura esperada de 52.5.
- La herramienta FedWatch del CME indica que se espera más del 91% de un recorte de tasas de la Fed de 25 puntos básicos en septiembre.
El Dólar australiano (AUD) se mueve poco frente al Dólar estadounidense (USD) el miércoles después de registrar ganancias del 0.5% en la sesión anterior. El par AUD/USD se mantiene moderado tras el Producto Interior Bruto (PIB) del segundo trimestre de Australia y el Índice de Gestores de Compras (PMI) de servicios Caixin de China. Las ofertas de empleo JOLTS de EE.UU. y el Libro Beige de la Fed serán observados más tarde en el día.
La Oficina Australiana de Estadísticas (ABS) informó que el Producto Interno Bruto creció un 0.6% intertrimestral en el segundo trimestre, tras el crecimiento del 0.3% en el primer trimestre (revisado desde el 0.2%). Esta lectura fue más fuerte que las expectativas de una expansión del 0.5%. El PIB anual del segundo trimestre creció un 1.8%, en comparación con el crecimiento del 1.4% en el primer trimestre (revisado desde el 1.3%), y estuvo por encima del consenso de un aumento del 1.6%.
El Índice de Gerentes de Compras de Servicios Caixin de China subió inesperadamente a 53.0 en agosto desde 52.6 en julio. Los datos superaron la previsión del mercado de 52.5 en el período reportado.
El Índice del Dólar (DXY), que mide el valor del Dólar estadounidense frente a seis divisas principales, está ampliando las ganancias por segundo día consecutivo y cotizando alrededor de 98.50 al momento de escribir. El Dólar estadounidense gana terreno en medio del aumento de los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense, con el rendimiento a 2 años en 3.65% y el a 10 años en 4.28% al momento de escribir. El aumento de los rendimientos del Tesoro hace que los activos estadounidenses sean más atractivos para los inversores globales, por lo que las entradas de capital incrementan la demanda de USD.
Sin embargo, el potencial de apreciación del Dólar podría estar restringido debido a la perspectiva de un recorte de tasas de la Reserva Federal (Fed) de EE.UU. este mes, junto con los comentarios moderados de los funcionarios de la Fed. La herramienta CME FedWatch indica que se está valorando más del 91% de un recorte de 25 puntos básicos (pb) por parte de la Fed en la reunión de política de septiembre, frente a un 86% hace un día.
Los operadores también están a la espera de datos del mercado laboral esta semana que podrían influir en la decisión de política de la Reserva Federal (Fed) en septiembre. Los informes clave incluyen el Cambio de Empleo ADP, las Ganancias Horarias Promedio y las Nóminas No Agrícolas de agosto.
El Dólar australiano lucha a pesar de la disminución de las apuestas por recortes de tasas del RBA
- El Índice de Precios al Consumidor mensual de Australia aumentó un 2.8% interanual en julio, superando tanto el aumento anterior del 1.9% como la previsión del 2.3%. La inflación más alta en julio redujo la probabilidad de un recorte de tasas por parte del Banco de la Reserva de Australia (RBA) en el corto plazo, continuando brindando apoyo al Dólar australiano.
- Los permisos de construcción en Australia cayeron un 8.2% intermensual en julio, superando la caída esperada del 4.8%. La lectura anterior indicaba un aumento del 11.9%. Mientras tanto, los datos anuales mostraron un aumento del 6.6%, tras un aumento previo del 27.4%, según mostraron los datos el lunes.
- El Índice de Gerentes de Compras (PMI) de Manufactura Caixin de China saltó a 50.5 en agosto desde 49.5 en julio, según los últimos datos publicados el lunes. Vale la pena señalar que cualquier cambio en la economía china podría influir en el AUD, ya que China y Australia son socios comerciales cercanos.
- La Oficina Nacional de Estadísticas de China (NBS) informó el domingo que el PMI de Manufactura del país subió a 49.4 en agosto desde 49.3 en julio. La lectura fue más débil que la expectativa de 49.5 y marcó cinco meses consecutivos de declive. Sin embargo, el PMI no manufacturero de la NBS subió a 50.3 en agosto, frente a 50.1 anterior y en línea con el consenso del mercado.
- El Índice de Gerentes de Compras (PMI) de Manufactura del Instituto de Gestión de Suministros (ISM) mejoró a 48.7 en agosto desde 48.0 en julio, pero quedó por debajo de la lectura esperada de 49.0. Mientras tanto, el Índice de Empleo Manufacturero del ISM subió a 43.8 desde 43.4 anterior, mientras que los Precios Pagados en Manufactura, el componente de inflación, retrocedieron a 63.7 desde 64.8.
- El Secretario del Tesoro de EE.UU., Scott Bessent, dijo el martes que espera que la Corte Suprema apruebe el uso por parte de Trump de una ley de poderes de emergencia de 1977 para imponer aranceles a los socios comerciales, y que la administración tiene un plan de respaldo si no lo hace. Trump, mientras tanto, se comprometió a buscar un "fallo acelerado" de la Corte.
- Las preocupaciones del mercado aumentaron sobre la independencia de la Fed en medio de la incertidumbre sobre la legalidad del despido de la Gobernadora de la Fed, Lisa Cook, por parte de Trump, después de que una audiencia judicial el viernes concluyó sin una decisión sobre si detener temporalmente el movimiento.
- El Secretario del Tesoro de EE.UU., Scott Bessent, reconoció el lunes que la Reserva Federal debería ser políticamente independiente, pero ofreció poca claridad sobre su vaga afirmación de que la Fed ha "cometido muchos errores", aparte de no obedecer las demandas del presidente Trump de tasas de interés más bajas.
- El Índice de Precios del Gasto en Consumo Personal (PCE) de EE.UU. se mantuvo estable en un 2.6% interanual en julio, alineándose con la expectativa del mercado. El Índice de Precios PCE subyacente de EE.UU., que excluye los precios volátiles de alimentos y energía, aumentó un 2.9% interanual en julio, como se esperaba, tras el aumento del 2.8% de junio. En términos mensuales, el Índice de Precios PCE subyacente aumentó un 0.2% y un 0.3%, respectivamente.
- La presidenta de la Fed de San Francisco, Mary Daly, dijo el domingo que los responsables de políticas estarán listos para recortar las tasas de interés pronto, añadiendo que la inflación derivada de los aranceles probablemente resultará temporal, según Bloomberg.
- El Gobernador de la Fed, Christopher Waller, dijo el jueves que apoyaría un recorte de tasas en la reunión de septiembre y reducciones adicionales en los próximos tres a seis meses para evitar el colapso del mercado laboral, según Reuters.
El Dólar australiano prueba el soporte de la EMA de nueve días antes de 0.6500
El par AUD/USD se cotiza alrededor de 0.6520 el miércoles. El análisis técnico del gráfico diario muestra que el par ha roto por debajo de la línea de tendencia ascendente, sugiriendo un potencial cambio de impulso de alcista a bajista. Sin embargo, el par aún se posiciona por encima de la media móvil exponencial (EMA) de nueve días, lo que indica que el impulso del precio a corto plazo es más fuerte. Una ruptura por debajo de este nivel indicaría la confirmación bajista.
El soporte principal se encuentra en la EMA de nueve días de 0.6516, seguido de la EMA de 50 días en 0.6502. Una ruptura por debajo de esta zona de soporte crucial causaría la aparición de un sesgo bajista y llevaría al par AUD/USD a probar su mínimo de tres meses de 0.6414, registrado el 21 de agosto.
En el lado positivo, el par AUD/USD podría rebotar por encima de la línea de tendencia ascendente alrededor de 0.6540 y apoyar al par para probar el máximo de cinco semanas de 0.6568, alcanzado el 14 de agosto, seguido del máximo de nueve meses de 0.6625, que se registró el 24 de julio.
AUD/USD: Gráfico diario
Precio del Dólar australiano Hoy
La tabla inferior muestra el porcentaje de cambio del Dólar australiano (AUD) frente a las principales monedas hoy. Dólar australiano fue la divisa más débil frente al Dólar estadounidense.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.03% | 0.09% | 0.13% | 0.10% | 0.08% | 0.15% | 0.06% | |
| EUR | -0.03% | 0.07% | 0.10% | 0.05% | -0.09% | 0.11% | 0.02% | |
| GBP | -0.09% | -0.07% | 0.04% | 0.00% | -0.14% | 0.04% | -0.03% | |
| JPY | -0.13% | -0.10% | -0.04% | -0.06% | -0.15% | -0.08% | -0.07% | |
| CAD | -0.10% | -0.05% | -0.01% | 0.06% | -0.10% | 0.06% | -0.04% | |
| AUD | -0.08% | 0.09% | 0.14% | 0.15% | 0.10% | 0.03% | 0.11% | |
| NZD | -0.15% | -0.11% | -0.04% | 0.08% | -0.06% | -0.03% | -0.09% | |
| CHF | -0.06% | -0.02% | 0.03% | 0.07% | 0.04% | -0.11% | 0.09% |
El mapa de calor muestra los cambios porcentuales de las principales monedas. La moneda base se selecciona desde la columna de la izquierda, mientras que la moneda de cotización se selecciona en la fila superior. Por ejemplo, si elige el Dólar australiano de la columna de la izquierda y se mueve a lo largo de la línea horizontal hasta el Dólar estadounidense, el cambio porcentual que se muestra en el cuadro representará el AUD (base)/USD (cotización).
Dólar australiano - Preguntas Frecuentes
Uno de los factores más importantes para el Dólar australiano (AUD) es el nivel de los tipos de interés fijados por el Banco de la Reserva de Australia (RBA). Dado que Australia es un país rico en recursos, otro factor clave es el precio de su mayor exportación, el mineral de hierro. La salud de la economía china, su mayor socio comercial, es un factor, así como la inflación en Australia, su tasa de crecimiento y la Balanza Comercial. El sentimiento del mercado, es decir, si los inversores apuestan por activos más arriesgados (risk-on) o buscan refugios seguros (risk-off), también es un factor, siendo el risk-on positivo para el AUD.
El Banco de la Reserva de Australia (RBA) influye en el Dólar australiano (AUD) fijando el nivel de los tipos de interés que los bancos australianos pueden prestarse entre sí. Esto influye en el nivel de los tipos de interés de la economía en su conjunto. El principal objetivo del RBA es mantener una tasa de inflación estable del 2%-3% ajustando los tipos de interés al alza o a la baja. Unos tipos de interés relativamente altos en comparación con otros grandes bancos centrales apoyan al AUD, y lo contrario para los relativamente bajos. El RBA también puede utilizar la relajación y el endurecimiento cuantitativo para influir en las condiciones crediticias, siendo la primera negativa para el AUD y la segunda positiva para el AUD.
China es el mayor socio comercial de Australia, por lo que la salud de la economía china influye mucho en el valor del Dólar australiano (AUD). Cuando la economía china va bien, compra más materias primas, bienes y servicios de Australia, lo que aumenta la demanda del AUD y hace subir su valor. Lo contrario ocurre cuando la economía china no crece tan rápido como se esperaba. Por lo tanto, las sorpresas positivas o negativas en los datos de crecimiento chino suelen tener un impacto directo en el Dólar australiano.
El mineral de hierro es la mayor exportación de Australia, con 118.000 millones de dólares al año según datos de 2021, siendo China su principal destino. El precio del mineral de hierro, por lo tanto, puede ser un impulsor del Dólar australiano. Por lo general, si el precio del mineral de hierro sube, el AUD también lo hace, ya que aumenta la demanda agregada de la divisa. Lo contrario ocurre cuando el precio del mineral de hierro baja. Los precios más altos del mineral de hierro también tienden a dar lugar a una mayor probabilidad de una balanza comercial positiva para Australia, lo que también es positivo para el AUD.
La balanza comercial, que es la diferencia entre lo que un país gana con sus exportaciones y lo que paga por sus importaciones, es otro factor que puede influir en el valor del Dólar australiano. Si Australia produce exportaciones muy solicitadas, su divisa ganará valor exclusivamente por el exceso de demanda creado por los compradores extranjeros que desean adquirir sus exportaciones frente a lo que gasta en comprar importaciones. Por lo tanto, una balanza comercial neta positiva fortalece el AUD, con el efecto contrario si la balanza comercial es negativa.
Autor
Akhtar Faruqui
FXStreet
Akhtar Faruqui es un analista de Forex con sede en Nueva Delhi, India.
