El Dólar australiano sube mientras el Dólar estadounidense cae por la especulación de recortes de tasas de la Fed
- El Dólar australiano se mantiene fuerte ya que el Gasto de Capital Privado aumentó un 6.4% intertrimestral en el tercer trimestre.
- El AUD también se fortaleció tras la última publicación del IPC mensual que añadió al sentimiento cauteloso del RBA.
- El Dólar estadounidense extiende pérdidas en medio del aumento de probabilidades de un recorte de tasas por parte de la Fed en diciembre.
El Dólar australiano (AUD) gana frente al Dólar estadounidense (USD) el jueves, extendiendo sus ganancias por quinta sesión consecutiva. El par AUD/USD gana terreno mientras el Dólar estadounidense (USD) lucha en medio del aumento de las apuestas por un recorte de tasas de la Reserva Federal (Fed) en diciembre.
La Oficina de Estadísticas de Australia (ABS) publicó el Gasto de Capital Privado el jueves, que aumentó un 6.4% intertrimestral en el tercer trimestre, acelerándose desde una ganancia del 0.2% en el segundo trimestre y superando el 0.5% esperado. El miércoles, la ABS informó el primer Índice de Precios al Consumidor (IPC) mensual "completo", que subió un 3.8% interanual en octubre. La lectura superó el consenso del mercado de un aumento del 3.6% y un incremento del 3.5% anterior.
El AUD ganó terreno después de que el primer IPC mensual impulsara el sentimiento cauteloso en torno a la perspectiva de política del Banco de la Reserva de Australia (RBA). Se espera que el RBA mantenga la Tasa de Efectivo Oficial (OCR) en 3.6% en diciembre, ya que la inflación se mantiene por encima del rango objetivo del 2–3% del RBA. Los funcionarios del RBA señalaron que la tasa de desempleo ha aumentado ligeramente, pero el mercado laboral sigue siendo saludable y se espera que continúe así.
Los futuros de la Tasa de Efectivo Interbancaria a 30 días de ASX mostraron, a partir del 26 de noviembre, que el contrato de diciembre de 2025 se negociaba a 96.41, lo que implica un 6% de probabilidad de que el RBA reduzca la tasa de efectivo a 3.35% desde 3.60% en su próxima reunión del Consejo.
El Dólar estadounidense disminuye en medio del aumento de apuestas por recortes de tasas de la Fed
- El Índice del Dólar estadounidense (DXY), que mide el valor del Dólar estadounidense frente a seis divisas principales, está perdiendo terreno y se negocia alrededor de 99.50 en el momento de escribir. El Dólar extendió sus pérdidas en medio de expectativas reforzadas de una postura de política más acomodaticia, impulsadas por informes de que la Casa Blanca ha reducido su búsqueda del próximo presidente de la Fed al Director del Consejo Económico Nacional, Kevin Hassett. Los inversores ven a Hassett como un apoyo a la preferencia del presidente estadounidense Donald Trump por tasas de interés más bajas.
- La herramienta FedWatch del CME sugiere que los mercados están ahora valorando más de un 84% de probabilidad de que la Fed reduzca su tasa de interés de referencia en 25 puntos básicos (pbs) en su reunión de diciembre, frente al 30% de probabilidad que los mercados valoraban hace una semana.
- El Departamento de Trabajo de EE.UU. (DOL) informó el miércoles que las Solicitudes Iniciales de Subsidio por Desempleo cayeron a 216,000 para la semana que terminó el 22 de noviembre, bajando 6,000 desde la cifra revisada de la semana anterior. El resultado fue más fuerte que la expectativa del mercado de 225,000. Mientras tanto, el promedio móvil de 4 semanas disminuyó en 1,000 a 223,750.
- El Índice de Precios de Producción (IPP) de EE.UU. se mantuvo estable en 2.7% interanual en septiembre, coincidiendo con las expectativas y la lectura de agosto, sugiriendo que las presiones inflacionarias se han estabilizado. El IPP subyacente bajó a 2.6% desde 2.9%, por debajo de la previsión del 2.7%.
- Las Ventas Minoristas de EE.UU. aumentaron un 0.2% intermensual en septiembre, desacelerándose desde el aumento del 0.6% observado en agosto, lo que indica un gasto del consumidor más cauteloso. Por separado, el Conference Board informó una fuerte deterioración en el sentimiento de los hogares, con la Confianza del Consumidor cayendo 6.8 puntos a 88.7 en noviembre desde 95.5 en octubre.
- El gobernador de la Fed, Christopher Waller, dijo a Fox Business el lunes que su principal preocupación es el debilitamiento del mercado laboral, añadiendo que la inflación "no es un gran problema" dado la reciente debilidad en el empleo. También dijo que la cifra de nóminas de septiembre probablemente será revisada a la baja y advirtió que la contratación concentrada "no es una buena señal", indicando su apoyo a un recorte de tasas a corto plazo.
- El presidente de la Fed de Nueva York, John Williams, dijo el viernes que los responsables de la política podrían aún recortar tasas en el "corto plazo", un comentario que elevó las probabilidades del mercado para un movimiento en diciembre. Además, el gobernador de la Fed, Stephen Miran, dijo que los datos de Nóminas No Agrícolas apoyan un recorte de tasas en diciembre, añadiendo que si su voto fuera decisivo, "votaría por un recorte de 25 pbs."
- La lectura preliminar del Índice de Gerentes de Compras (PMI) Manufacturero de S&P Global de Australia se situó en 51.6 en noviembre, frente a 49.7 anterior. Mientras tanto, el PMI de Servicios subió a 52.7 en noviembre desde la lectura anterior de 52.5, mientras que el PMI Compuesto aumentó a 52.6 en noviembre frente a 52.1 anterior.
- El Banco de la Reserva de Australia publicó las actas de su reunión de política monetaria de noviembre la semana pasada, indicando que los miembros del consejo señalaron una postura de política más equilibrada, añadiendo que podría mantener la tasa de efectivo sin cambios por más tiempo si los datos entrantes resultan más fuertes de lo esperado.
- La asistente del gobernador del RBA, Sarah Hunter, señaló la semana pasada que "un crecimiento sostenido por encima de la tendencia podría alimentar las presiones inflacionarias." Hunter señaló que los datos de inflación mensual pueden ser volátiles y que el banco central no reaccionará a un solo mes de cifras. Añadió que el RBA está evaluando de cerca las condiciones del mercado laboral para medir la capacidad de oferta y está examinando cómo los efectos de la política monetaria pueden estar cambiando con el tiempo.
El Dólar australiano apunta a la barrera de 0.6600 tras romper por encima de la EMA de nueve días
El par AUD/USD se está negociando alrededor de 0.6530 el jueves. El análisis del gráfico diario muestra que el par se mantiene dentro de una zona de consolidación rectangular, señalando un sesgo neutral. El par ha superado la media móvil exponencial (EMA) de nueve días, destacando que el impulso alcista a corto plazo se ha vuelto más fuerte.
El par AUD/USD podría explorar la región alrededor del límite superior del rectángulo cerca de 0.6630.
A la baja, el par AUD/USD podría retroceder hacia el nivel psicológico de 0.6500, alineado con la EMA de nueve días en 0.6495. Una ruptura por debajo de esta área de soporte de confluencia podría llevar al par AUD/USD a probar el límite inferior del rectángulo alrededor de 0.6420, seguido por el mínimo de cinco meses de 0.6414, registrado el 21 de agosto.
Precio del Dólar australiano Hoy
La tabla inferior muestra el porcentaje de cambio del Dólar australiano (AUD) frente a las principales monedas hoy. Dólar australiano fue la divisa más fuerte frente al Dólar estadounidense.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | -0.08% | -0.11% | -0.22% | -0.06% | -0.17% | -0.53% | -0.13% | |
| EUR | 0.08% | -0.03% | -0.14% | 0.02% | -0.09% | -0.46% | -0.05% | |
| GBP | 0.11% | 0.03% | -0.12% | 0.05% | -0.05% | -0.43% | -0.02% | |
| JPY | 0.22% | 0.14% | 0.12% | 0.17% | 0.06% | -0.33% | 0.10% | |
| CAD | 0.06% | -0.02% | -0.05% | -0.17% | -0.09% | -0.45% | -0.07% | |
| AUD | 0.17% | 0.09% | 0.05% | -0.06% | 0.09% | -0.36% | 0.04% | |
| NZD | 0.53% | 0.46% | 0.43% | 0.33% | 0.45% | 0.36% | 0.40% | |
| CHF | 0.13% | 0.05% | 0.02% | -0.10% | 0.07% | -0.04% | -0.40% |
El mapa de calor muestra los cambios porcentuales de las principales monedas. La moneda base se selecciona desde la columna de la izquierda, mientras que la moneda de cotización se selecciona en la fila superior. Por ejemplo, si elige el Dólar australiano de la columna de la izquierda y se mueve a lo largo de la línea horizontal hasta el Dólar estadounidense, el cambio porcentual que se muestra en el cuadro representará el AUD (base)/USD (cotización).
Tasas de interés de EE.UU. - Preguntas Frecuentes
Las instituciones financieras cobran los tipos de interés sobre los préstamos a los prestatarios y los pagan como intereses a los ahorradores y depositantes. En ellos influyen los tipos básicos de interés, que fijan los bancos centrales en función de la evolución de la economía. Normalmente, los bancos centrales tienen el mandato de garantizar la estabilidad de los precios, lo que en la mayoría de los casos significa fijar como objetivo una tasa de inflación subyacente en torno al 2%.
Si la inflación cae por debajo del objetivo, el banco central puede recortar los tipos básicos de interés, con el fin de estimular el crédito e impulsar la economía. Si la inflación aumenta sustancialmente por encima del 2%, el banco central suele subir los tipos de interés de los préstamos básicos para intentar reducir la inflación.
En general, unos tipos de interés más elevados contribuyen a reforzar la moneda de un país, ya que lo convierten en un lugar más atractivo para que los inversores mundiales aparquen su dinero.
Los tipos de interés más altos influyen en el precio del Oro porque aumentan el coste de oportunidad de mantener Oro en lugar de invertir en un activo que devengue intereses o depositar efectivo en el banco.
Si los tipos de interés son altos, el precio del Dólar estadounidense (USD) suele subir y, como el Oro cotiza en dólares, el precio del Oro baja.
La tasa de los fondos federales es el tipo a un día al que los bancos estadounidenses se prestan entre sí. Es el tipo de interés oficial que suele fijar la Reserva Federal en sus reuniones del FOMC. Se fija en una horquilla, por ejemplo 4.75%-5.00%, aunque el límite superior (en este caso 5.00%) es la cifra citada.
Las expectativas del mercado sobre el tipo de interés de los fondos de la Reserva Federal son seguidas por la herramienta FedWatch del CME, que determina el comportamiento de muchos mercados financieros en previsión de futuras decisiones de política monetaria de la Reserva Federal.
Autor
Akhtar Faruqui
FXStreet
Akhtar Faruqui es un analista de Forex con sede en Nueva Delhi, India.
