Pronóstico del Precio del AUD/USD: Recorta las ganancias impulsadas por el IPC australiano; se mantiene por encima de 0.7000 a la espera de la Fed
- El AUD/USD tiene dificultades para capitalizar las ganancias impulsadas por el IPC australiano y alcanzar un nuevo máximo de un mes.
- Las expectativas de una subida de tasas de la Fed y los riesgos geopolíticos respaldan al USD como activo refugio, limitando las ganancias del par.
- La configuración técnica parece inclinarse a favor de los alcistas mientras los operadores esperan con interés la decisión del FOMC.
El par AUD/USD recorta parte de sus ganancias intradía hasta un nuevo máximo de un mes, alcanzado durante la sesión asiática del miércoles en reacción a las elevadas cifras de inflación al consumidor australianas. Sin embargo, los precios al contado mantienen un sesgo positivo por segundo día consecutivo y actualmente cotizan en torno a la región de 0.7030, con una subida de poco más del 0.10% en el día.
La Oficina Australiana de Estadísticas (ABS) informó de que el Índice de Precios al Consumo (IPC) general se aceleró desde la tasa interanual del 4.0% hasta el 4.3% en septiembre, mientras que la inflación media recortada anual se mantuvo por encima del objetivo del 2-3% del Banco de la Reserva de Australia (RBA). Los datos reafirmaron las expectativas de una inminente subida de tasas del RBA en noviembre, lo que, a su vez, proporciona un buen impulso al Dólar australiano (AUD). Sin embargo, un Dólar estadounidense (USD) ampliamente más firme limita al par AUD/USD mientras los operadores esperan con interés el resultado de una reunión de dos días del FOMC.
De cara al importante evento del banco central, los inversores parecen convencidos de que la Reserva Federal estadounidense (Fed) mantendrá su perspectiva de línea dura y volverá a elevar los costes de financiación antes de que termine el año, debido a las preocupaciones inflacionarias derivadas de los elevados precios de la energía. A esto se suma que la prima de riesgo geopolítico sigue presente ante el temor a una nueva escalada de las tensiones en Oriente Medio. Esto ayuda al Dólar estadounidense como activo refugio a recuperar la tracción positiva por cuarto día consecutivo y alcanzar un máximo de dos semanas, lo que, a su vez, limita el alza del par AUD/USD.
Los precios al contado mantienen un sesgo positivo por encima del nivel de retroceso de Fibonacci del 38.2% de la caída de septiembre-octubre. Además, la Convergencia/Divergencia de Medias Móviles (MACD) se ha vuelto positiva y ha subido por encima de su línea de señal, con un histograma positivo en expansión. A esto se suma que el Índice de Fuerza Relativa (RSI), en 53.7, se inclina moderadamente al alza, lo que sugiere que la presión bajista está disminuyendo. Sin embargo, el hecho de que el par AUD/USD no haya logrado consolidarse por encima de la Media Móvil Exponencial (EMA) de 100 días aconseja cautela a los operadores alcistas.
Por lo tanto, se necesita un movimiento sostenido y una aceptación por encima de la EMA de 100 días para respaldar la posibilidad de ganancias adicionales hacia el retroceso del 50.0% en 0.7066 y el nivel del 61.8% en 0.7106, con barreras superiores en 0.7164 y el máximo oscilante en 0.7238. A la baja, el soporte inicial aparece en el retroceso de Fibonacci del 38.2% en 0.7025, antes del nivel del 23.6% en 0.6975, mientras que una caída más profunda expondría el ancla estructural en torno a 0.6893.
(El análisis técnico de esta historia se redactó con la ayuda de una herramienta de IA. Más información.)
AUD/USD gráfico diario
Fed - Preguntas Frecuentes
La política monetaria de Estados Unidos está dirigida por la Reserva Federal (Fed). La Fed tiene dos mandatos: lograr la estabilidad de los precios y fomentar el pleno empleo. Su principal herramienta para lograr estos objetivos es ajustar los tipos de interés. Cuando los precios suben demasiado deprisa y la inflación supera el objetivo del 2% fijado por la Reserva Federal, ésta sube los tipos de interés, incrementando los costes de los préstamos en toda la economía. Esto se traduce en un fortalecimiento del Dólar estadounidense (USD), ya que hace de Estados Unidos un lugar más atractivo para que los inversores internacionales coloquen su dinero. Cuando la inflación cae por debajo del 2% o la tasa de desempleo es demasiado alta, la Reserva Federal puede bajar los tipos de interés para fomentar el endeudamiento, lo que pesa sobre el billete verde.
La Reserva Federal (Fed) celebra ocho reuniones al año, en las que el Comité Federal de Mercado Abierto (FOMC) evalúa la situación económica y toma decisiones de política monetaria. El FOMC está formado por doce funcionarios de la Reserva Federal: los siete miembros del Consejo de Gobernadores, el presidente del Banco de la Reserva Federal de Nueva York y cuatro de los once presidentes de los bancos regionales de la Reserva, que ejercen sus cargos durante un año de forma rotatoria.
En situaciones extremas, la Reserva Federal puede recurrir a una política denominada Quantitative Easing (QE). El QE es el proceso por el cual la Fed aumenta sustancialmente el flujo de crédito en un sistema financiero atascado. Es una medida de política no estándar utilizada durante las crisis o cuando la inflación es extremadamente baja. Fue el arma elegida por la Fed durante la Gran Crisis Financiera de 2008. Consiste en que la Fed imprima más dólares y los utilice para comprar bonos de alta calidad de instituciones financieras. El QE suele debilitar al Dólar estadounidense.
El endurecimiento cuantitativo (QT) es el proceso inverso a la QE, por el que la Reserva Federal deja de comprar bonos a instituciones financieras y no reinvierte el capital de los bonos que tiene en cartera que vencen, para comprar nuevos bonos. Suele ser positivo para el valor del Dólar estadounidense.
Autor
Haresh Menghani
FXStreet
Haresh Menghani, Analista Financiero de Mercados y Editor de Noticias, se unión al equipo de FXStreet tras acumular 8 años de experiencia en análisis global de mercados financieros.
