El Dólar australiano se consolida mientras el PBoC se mantiene firme

El AUD/USD cotiza alrededor de la zona de 0.7000 el lunes, manteniéndose cerca de los máximos recientes tras recuperarse de la caída de la semana pasada. El Dólar australiano (AUD) sigue respaldado por una demanda limitada de Dólar estadounidense (USD), aunque el aumento de los riesgos geopolíticos y unos rendimientos ligeramente más altos de los bonos del Tesoro de EE.UU. están limitando el potencial alcista del par.

En China, el Banco Popular de China (PBoC) dejó sin cambios sus tasas de préstamo de referencia por decimocuarto mes consecutivo. La Tasa Preferencial de Préstamos a un año, que influye en la mayoría de los préstamos corporativos y de los hogares, se mantuvo en el 3.00%, mientras que la tasa a cinco años, utilizada comúnmente para fijar las hipotecas, se mantuvo en el 3.50%. La decisión esperada tuvo un impacto inmediato limitado en el Aussie, mientras que la ausencia de estímulos monetarios adicionales puso de relieve las preocupaciones sobre la recuperación económica desigual de China.

En el lado de Estados Unidos (EE.UU.), los rendimientos de los bonos del Tesoro subieron ligeramente, ofreciendo cierto apoyo al Dólar. Sin embargo, la perspectiva de una inflación más suave ha ayudado a enfriar las expectativas de subidas agresivas de las tasas de interés por parte de la Reserva Federal (Fed), limitando la recuperación del Dólar estadounidense. Los estrategas de bonos siguen esperando que los rendimientos a corto plazo cedan a medida que los mercados reduzcan sus apuestas por subidas de tasas.

La incertidumbre geopolítica también mantiene cautelosos a los inversores, mientras Estados Unidos e Irán amplían sus ataques. Los recientes bombardeos han tenido como objetivo infraestructuras militares y civiles, mientras que los ataques que involucran petroleros e instalaciones de desalinización han aumentado las preocupaciones sobre las rutas marítimas del Golfo, el suministro regional de agua y nuevas perturbaciones en el mercado energético. El entorno de aversión al riesgo podría aumentar la demanda de refugio del USD y limitar las ganancias de las divisas sensibles al riesgo, como el Dólar australiano.

De cara al futuro, los inversores seguirán de cerca el promedio de cuatro semanas del cambio de empleo ADP de EE.UU. del martes. La publicación anterior mostró que los empleadores del sector privado añadieron una media de 19.75K puestos de trabajo por semana en las cuatro semanas finalizadas el 27 de junio, por debajo de los 21K previos. Una nueva desaceleración podría reforzar las señales de enfriamiento del impulso de contratación y pesar sobre el Dólar, mientras que una cifra más sólida podría respaldar los rendimientos de EE.UU. y ejercer una renovada presión sobre el AUD/USD.

Análisis técnico a corto plazo:

En el gráfico de 4 horas, el AUD/USD cotiza en 0.7002, manteniendo un sesgo alcista moderado mientras se consolida por encima de la media móvil simple (SMA) de 20 períodos en 0.6995 y de la SMA de 100 períodos en 0.6939. La concentración del precio por encima de estas medias sugiere que la demanda subyacente sigue intacta, mientras que el Índice de Fuerza Relativa (RSI) en torno a 59 indica un impulso positivo pero no sobreextendido, lo que sugiere que las caídas podrían seguir atrayendo compradores en el corto plazo.

Al alza, la resistencia inmediata aparece en 0.7010, con un techo más sólido justo por encima en 0.7015, donde una ruptura abriría la puerta a un avance más decisivo. A la baja, el soporte inicial se sitúa en 0.6998, seguido de 0.6996, con la SMA de 20 períodos en 0.6995 reforzando este suelo cercano; un retroceso más profundo hacia la SMA de 100 períodos en 0.6939 probablemente encontraría una demanda más firme a medio plazo.

(El análisis técnico de esta historia fue escrito con la ayuda de una herramienta de IA. Más información.)