Leyendo mensajes de las velas: Encuentre patrones de comportamiento altamente efectivos para operar

Hoy publicamos nuestro segundo artículo de la serie de 5 donde haremos una introducción al Price Action. Hablaremos de la Lectura de mensajes de las velas, las cuales son las huellas del movimiento de la oferta y la demanda en el tiempo. Es a través de ellas como percibimos la psicología del mercado y encontramos nuestras entradas de alta probabilidad y bajo riesgo sin necesidad de complicar el análisis.

Iniciemos por definir acción de precios: Ya que el precio cambia con cada tick (trade) durante el día…cada cambio de precios viene a ser acción de precios.

Cuando se miran precios uno no puede desechar todo, con frecuencia algo que parece sin importancia lleva a grandes trades. Todo lo que pasa en el mercado es porque un grupo de instituciones lo hace posible. Nuestro trabajo es hacer exactamente lo que ellos hacen, seguirlos, ya que tienen el poder de mover el mercado.

Si usted leyó atentamente, la acción de precios consiste en los cambios que hay en las cotizaciones, producto de las operaciones institucionales principalmente. Entonces surge la pregunta: Cómo seguir a las instituciones si no se tiene la información de primera mano que ellos manejan? En la búsqueda de respuesta, encontramos que la lectura de velas japonesas (candlestick) es una herramienta poderosa, debido a que a diferencia de otras herramientas técnicas de uso común, las velas no son indicadores, ni proyecciones, ni mucho menos poderosos elementos de predicción. Las velas japonesas son simples huellas que reflejan el comportamiento de la oferta y la demanda dentro de un periodo de tiempo definido y bajo un contexto específico dado. LOS PATRONES DE VELAS SON UNA FALSA FÓRMULA. Después de perder suficiente dinero, muchos buscan ayuda… desesperadamente para creer en algo. Muchos bien intencionados profetas predican que los patrones de vela son el camino para el cielo financiero. Sus nombres sugestivos y los incontables artículos existentes al respecto donde siempre encontramos gráficos que se ajustan a lo que el escritor quiere mostrar, hacen que las personas crean en estos patrones como si fueran p´redictores infalibles. Si fuera así de simple, nadie tendría que estudiar, con tener un listado de patrones y programarlos en un computador sería suficiente. El problema surge cuando hay que analizar el contexto de movimiento de precios, mas allá del mensaje de la vela o el patrón de vela existente. Las velas son un código no manipulable que plasma en el chart la interacicón de las fuerzas del mercado. Si usted aprende a leerlas con objetividad se evitará los dolores de cabeza y las frustraciones de quienes leen patrones en modo de “piloto automático”.
 

Las velas son huellas del dinero. Arrojan información valiosa:

• Color y tamaño del cuerpo: Potencia de oferta o demanda
• Colas superior e inferior: nivel de shock
• Localización: Techo, piso, sobre 20 sma, bajo 20 sma
• Rango: Amplio o estrecho
• Mensaje en el contexto de tendencia, zona de soporte o resistencia y continuación o negación del mensaje de velas anteriores.

No es necesario memorizar nombres. El mensaje arroja información suficiente y dinámica para la toma de decisiones.

Solo hay 3 tipos de mensajes en la lectura de velas: No importan los nombres 



Suena simple, verdad? Sin embargo esto son pautas básicas de interpretación. En la acción en tiempo real, es la combinación de los diferentes mensajes, junto a la zona donde estos surgen y el contexto o tendencia lo que nos dice cómo obrar, ya que no tiene la misma connotación alcista una manifestación de demanda en techo que en piso, o una vela con cola de techo en vacío de precios que la misma vela en un techo de tendencia bajista. Todos estos detalles los aprendemos a trabajar por medio de la interpretación de la acción de precios.

Básicamente tenemos 4 tipos de comportamiento de velas para interpretar dentro de los correspondientes contextos:

1) Cambio de control: Cuando hay alternancia de movimientos bajistas a alcistas y viceverza. Son poderosos cuando se trata de seguir tendencias:



2. Cuerpos y rangos estrechos: Son velas de pérdida de fuerza y velocidad del mercado en el momento en que se producen, pueden dar pautas para reversión o para esperar otra vela en aras de mayor información. Como regla general son velas de indecisión:



3. Velas de rango amplio: Son velas que muestran poder de la oferta o la demanda durante el periodo dado. Tienen cuerpos definidos y con poder en una dirección. Al tener acumulación de órdenes unidireccionales dentro de ellas, son la manifestación de muchos entrando al mismo tiempo en la misma dirección. Sin embargo este comportamiento puede ser tanto de ignición (dentro de una ruptura) o de culminación, cuando el mercado se ha extendido en una dirección y llegan los compradores o vendedores tardíos.



4) Colas de Techo y colas de piso: Son velas donde la existencia de una cola prominente en el techo o piso de la misma, implica mensaje de shock, compradores atrapados (cola de techo) o vendedores atrapados (cola de piso). Dependiendo del contexto y localización estas velas pueden significar potente reversión cercana o agotamiento de un movimiento, razón por la cual no deben negociarse en “piloto automático”



Veamos un ejercicio de lectura (hoy con fines académicos) que enseñamos a los  estudiantes de Go4Pips a  realizar en tiempo real para obtener conclusiones ventajosas a la hora de tomar decisiones de trading. El ejercicio aplica en cualquier activo y timeframe. El gráfico escogido es GBPUSD 15 minutos del día 27 de enero.

El gráfico superior muestra  en su lado izquierdo  que el movimiento proviene de una tendencia bajista, al notar que el 20 sma (línea roja) tiene una pendiente  bajista. Luego entra en un movimiento lateral de precios delimitado por las dos líneas blancas punteadas. La vela  1 es un spike bajista de techo a piso del rango, por lo que su significado  no  tiene poder  a la baja y mas bien nos debe poner alertas de un posible rebote de soporte hacia resistencia.  La vela 2 es una manifestación fuerte de demanda, con cola de piso menor y cierre cercano al máximo, luego de la ruptura fallida a la baja de la vela spike 1 que sucede en las 2 velas anteriores. Los  cortos que apostaron a la ruptura bajista del rango están ahora atrapados y  deberán liquidar sus stops en caso de que esta vela rompa al alza, lo cual sucede dos velas después de la vela 2, generando un rally hasta la zona de techo, donde de nuevo los  vendedores intentan tomar el control con la vela 3, que se muestra como una reversión apta para un scalp intraday en corto. La vela 4  es una manifestación de demanda que interrumpe el camino a soporte y genera un mínimo mayor dentro de rango y el posterior rally hasta la vela 5, lo cual es  muestra de que la presión compradora aumenta. La vela 5 es  un rango estrecho, con pérdida de fuerza en el  techo del rango y se erige como otra oportunidad en corto, pero teniendo precaución, porque el precio  intenta formar tendencia al alza. Desde allí se genera un movimiento bajista de retroceso profundo que vuelve a entrar al rango y baja hasta la vela 6, que es una potente vela verde de reversión alcista en una zona de  doble piso aproximado en   la zona de precios 1.6480. Esta potente reversión  genera shock  y atrapa a los vendedores que aspiraban ir al final del rango. Al cerrar en máximos de vela y de  rango  lateral ha puesto en shock a los vendedores que confiaban en un nuevo impulso bajista hacia  los mínimos del rango. La vela 6 es seguida de un doji y  al romper el máximo de la vela 5 dispara los stops de los cortos atrapados generando el desbalance a favor de la demanda con el consecuente rally. Luego el precio entra en una  base estrecha que visita el promedio móvil, lo cual constituye  una posible entrada largo  que se materializa en  la vela 8, una vela envolvente que atrapa vendedores en su inicio y termina  con poder alcista, rompiendo el máximo de la congestión y generando un rally que visita el 200 sma donde aparece la primera y débil manifestación de oferta, la cual es un mal  indicio para venta en corto al venir precedida de  fortaleza alcista, lo cual hace conveniente esperar el final de un pullback y la búsqueda de nuevos largos.  El pullback termina en la vela 10 que aunque tiene un cuerpo rojo, la cola de piso   mayor al 50% de su rango muestra fortaleza de vendedores y a su vez liquidación de posiciones de cortos agresivos, lo cual suma a la presión alcista y se convierte en otra oportunidad en largo que vuelve y  visita el 200 sma donde de nuevo se manifiesta la oferta.

Haga este ejercicio día a día en charts de su  elección. Primero en el pasado, luego en tiempo real y verá como su entendimiento de la acción de precios  irá aumentando llevándolo a la objetividad y efectividad.

Espere la próxima entrega sobre ANALISIS DE OFERTTA Y DEMANDA.